Урок № 5. Депозитарий — основная страховка инвестора

Депозитарий — незаметный работник на биржевой ниве, труд его для большинства инвесторов остается «за кадром». Но в случае возникновения споров о том, кому принадлежит актив, последнее слово будет именно за ним.

Какие ваши доказательства?

Откуда он узнает правду? Посмотрит ваши счета депо, где учтены все сделки купли-продажи и активы.

Такой счет депозитарий заводит одновременно с брокерским. Без депо торговать инвестор просто не сможет. И в нем методично отражается вся информация об имуществе инвестора.

Как работает депозитарий

Депозитарий — профессиональный участник рынка ценных бумаг, лицензию ему выдает Банк России, регулятор же контролирует его деятельность. Такие компании по закону должны отвечать ряду требований, в том числе их штат должен состоять минимум из пяти сотрудников, имеющих специальные аттестаты ЦБ. Кроме того, у организации, ведущей учет активов, должно быть не менее 15 млн рублей собственных средств на счете.

По сути, депозитарий похож на банк, однако занимается учетом ценных бумаг, а не денег. Это компании с мощными серверами и большими базами данных, поскольку большинство сделок совершаются в электронном виде. Вся информация в нем в виде цифровых кодов. Депозитарий хранит информацию о сделках и фиксирует переход прав на активы от одного инвестора к другому. Инвестор в любой момент может обратиться в эту компанию, запросить информацию о своих активах и подтвердить, что он действительно владеет ценными бумагами, а также узнать обо всех операциях по счету депо.

На фондовом рынке можно то… на фондовом рынке можно это. а он зарабатывает на фондовом рынке… Да что это такое — фондовый рынок?

При покупке или продаже ценных бумаг депозитарий обновляет информацию о владельцах в своем реестре. Помимо этого, на нем лежит еще несколько функций. Перечислим основные.

• Посредническая. Отвечает за взаимодействие между компанией, выпустившей ценные бумаги (то есть эмитентом), и инвестором (то есть депонентом) при начислении купонов и дивидендов. Сначала эмитент перечисляет деньги по купонам и дивидендам в центральный депозитарий, после они уходят в депозитарий брокера, а затем поступают на брокерский или банковский счет инвестора — в зависимости от условий договора.
• Налоговая. Именно депозитарий считает и списывает налоги с дивидендов и купонов по иностранным ценным бумагам.
• Представительская. Инвестор может участвовать в собраниях акционеров компаний через депозитарий. Чтобы проголосовать за то или иное решение, нужно заполнить бюллетень и передать его через брокера.
• Организационная. С помощью депозитария компания может обратиться к инвесторам, чтобы совершить байбэк — обратный выкуп акций.
• Контрольная. Депозитарий занимается учетом имущества паевых инвестиционных фондов, контролирует работу управляющей компании ПИФа, а также рассчитывает стоимость чистых активов и паев.

Существует несколько видов депозитариев.

• Централизованный депозитарий — «самый главный из всех депозитариев». Он контролирует работу частных компаний и получает от них всю имеющуюся информацию. В России функцию централизованного депозитария выполняет Национальный расчетный депозитарий (НРД), принадлежащий Мосбирже. Ему подчиняются нижестоящие депозитарии. НРД сверяет данные о сделках, которые они проводят. В Национальном расчетном депозитарии копится и обрабатывается вся информация о сделках: клиент оставляет заявку на приобретение активов той или иной компании у брокера. Компания создает заявку, биржа ее одобряет. Сделка завершается, и по окончании торговой сессии всю информацию о купленных и проданных активах проверяет Национальный клиринговый центр. Если у него никаких вопросов по сделке не остается, информация о новых владельцах ценных бумаг поступает в НРД.
• Брокерский депозитарий сотрудничает с частными инвесторами, банками и брокерами. Он занимается хранением активов, учетом прав на ценные бумаги и контролем расчетных систем при заключении контрактов.
• Кастодиальный обслуживает индивидуальных клиентов, при необходимости выдает кредит для заключения сделки.
• Специализированный депозитарий, помимо прочего учета активов, занимается учетом имущества паевых инвестиционных фондов, контролирует работу управляющей компании ПИФа, а также рассчитывает стоимость чистых активов и паев.

Как депозитарии работают в США?

Свои депозитарии есть в каждой стране, где хоть мало-мальски развит или развивается национальный фондовый рынок. У самого крупного — американского рынка — национальным депозитарием является Депозитарная трастовая и клиринговая корпорация США (Depository Trust & Clearing Corporation, DTCC). Как и в России, депозитарии в Соединенных Штатах обеспечивают безопасность хранения ценных бумаг и упрощают их учет. В США они делятся на две категории: одна занимается только хранением активов и прав на них (custody, в России их еще называют «кастодианы»). А вторая в дополнение к этой функции проводит расчеты между участниками рынка. В отличие от российского рынка, где в основном брокерские компании создают депозитарии, на американском рынке депозитарии создают в основном банки-кастодианы.

Сколько депозитариев есть в России?

На июль 2021 года в России зарегистрированы 250 депозитариев и 26 специальных депозитариев — все они имеют лицензию Центробанка, при этом зачастую брокер и депозитарий представляют собой одну организацию.

Были ли прецеденты с потерей реестров?

Если Банк России аннулирует лицензию брокерской компании, параллельно с этим перестает оказывать свои услуги и депозитарий. Для таких случаев существует определенный алгоритм действий:

• за месяц брокер должен оповестить клиентов об изъятии у него лицензии — например, вывесить соответствующее сообщение на своем сайте;
• в этом сообщении должна содержаться информация о сроке смены брокерской компании и, соответственно, депозитария;
• если инвестор не успеет быстро заключить новый договор, его ценные бумаги перейдут на хранение в центральный депозитарий.

Зачастую такие изменения не несут угрозы для активов инвесторов. Но на практике порой происходят неприятные ситуации: банкротство «Энергокапитала», «Юниаструма», «Московского фондового центра» привело к тому, что их клиенты потеряли активы. Выяснилось, что их выводили по черным схемам.

Подстраховать себя можно, если внимательно выбирать брокера и депозитарий.

Здесь нужно учитывать:

• с какого года существует компания;
• когда фирма получила лицензию Центробанка;
• входит ли компания в списки лучших.

Как вариант, можно выбрать компанию, близкую к государственной. Им Центробанк поможет даже в самой тяжелой ситуации.

Вложили деньги в первые акции, получили прибыль, и через некоторое время вас стал мучить неприятный вопрос: «А не случится ли что-нибудь с деньгами?» Выясняем, какие страховки есть у инвестора.

За что платит инвестор?

Депозитарий берет комиссию за учет ценных бумаг: за то, что вносит сведения о приобретении нового актива или его продаже в свой реестр, а также берет некоторую сумму за хранение активов.

Сколько стоит та или иная услуга, можно узнать на сайте депозитария или у брокера.

Тарифы отличаются от компании к компании. Например, у одного и того же депозитария за хранение и учет российских ценных бумаг нужно платить ежегодно 0,01%, а за иностранные — 0,002% от их стоимости в месяц.

Компании, которые имеют и брокерскую, и депозитарную лицензии, зачастую объединяют свои комиссии в одну и могут удерживать с клиента, например, 0,3% за сделки.

Списываются комиссии тоже по-разному: у одного депозитария деньги могут вычитаться ежемесячно, а у другого — ежедневно.

В отдельных случаях депозитарий может отменить некоторые комиссии — например, для привлечения новых клиентов. Некоторые отказываются от отдельных категорий комиссий полностью. Такое решение приняли из-за того, что на фондовую биржу пришло много частных инвесторов с небольшими суммами на счетах. Им просто было бы невыгодно продавать акцию, например, за 5 000 рублей и платить комиссию в 150 рублей.

Уйти к другому

Инвестор может сменить депозитарий, даже если не возникает никаких форс-мажорных обстоятельств с хранилищем. Клиента могут не устроить высокие комиссии, технические проблемы. Однако здесь стоит учитывать, что некоторые брокеры работают исключительно с собственным депозитарием. И в таких случаях поменять депозитарий можно, только если перейти к другому брокеру.

Внимательно изучите брокерские тарифы на срочный вывод денежных средств и ценных бумаг, а также размеры комиссий.

В выборе нового депозитария сориентировать могут рейтинговые агентства. Обычно они оценивают депозитарии по нескольким показателям, чаще — по надежности и по объемам контролируемого имущества.

Например, согласно национальному рейтингу надежности депозитариев от Фонда развития финансовых исследований «Инфраструктурный институт» (ИНФИ), в первом полугодии 2020 года обладателями наивысшего рейтинга «ААА» были: «ВТБ Специализированный депозитарий», Газпромбанк, СДК «Гарант», «Специализированный депозитарий «Инфинитум», «ДК Регион» и Росбанк. В списке лидеров по стоимости контролируемого имущества находились: «Специализированный депозитарий «Инфинитум» , Газпромбанк, СДК «Гарант», «ВТБ Специализированный депозитарий», Объединенный специализированный депозитарий и «РБ Спецдепозитарий».

Как сменить депозитарий?

Клиент может перевести свои ценные бумаги из одного депозитария в другой. В основном на этот шаг инвесторы идут, когда переводят свои акции от одного брокера к другому. Но бывает, что клиента не устраивает обслуживание в своем депозитарии (например, из-за высоких комиссий) или у его «родного» депозитария отобрали лицензию.

Это платная услуга, за которую придется заплатить сразу несколько комиссий.

• Депозитарий, где хранится информация о сделках и права на ценные бумаги, информация о ценных бумагах, берет комиссию в размере около 1 000 рублей за поручение о переводе ценной бумаги одного эмитента в другой депозитарий.
• НРД списывает около 100 рублей за перерегистрацию каждого актива. Если меняется информация о владении иностранной ценной бумагой, придется заплатить 500 рублей.
• Депозитарий или брокер, к которому переводятся активы, тоже может взимать комиссию, однако ее может и не быть. Стоимость приема каждого актива на счет депо составляет еще примерно 70 рублей.

Для перевода активов нужно знать реквизиты «родного» депозитария и того, куда вы планируете перевести ценные бумаги, а также реквизиты счета депо. Эту информацию может предоставить брокер. Он даст реквизиты своего депозитария в НРД.

Далее нужно связаться с реестродержателем, который предоставляет комплекс услуг по ведению реестра владельцев ценных бумаг, и заполнить заявление на перевод активов.

Еще одно заявление предстоит заполнить у брокера. Там потребуется указать номер счета депозитария у реестродержателя и номер госрегистрации ценных бумаг, а также предъявить заявление, обращенное в компанию реестродержателя.

Далее НРД должен будет верифицировать инвестора и происхождение его ценных бумаг. Затем вся информация поступит в тот депозитарий, который выбрал инвестор.

Когда надо менять депозитарий?

Обычно инвесторы меняют депозитарии еще реже, чем брокера, но есть пара ситуаций, когда этого партнера поменять надо:

• если предыдущий объявил о прекращении своей работы и его лицензия приостановлена;
• если обанкротился брокер, которому принадлежал депозитарий.

В обоих этих случаях можно перевести свои активы в другой депозитарий и продолжить инвестировать. А с выбором можно сориентироваться с «Мастером подбора брокера» Банки.ру.

Остальные уроки по инвестициям вы можете найти в нашем разделе «Обучение».

Инвестиционный фонд проводимые операции

Об актуальных изменениях в КС узнаете, став участником программы, разработанной совместно с АО «Сбербанк-АСТ». Слушателям, успешно освоившим программу выдаются удостоверения установленного образца.

Программа разработана совместно с АО «Сбербанк-АСТ». Слушателям, успешно освоившим программу, выдаются удостоверения установленного образца.

Обзор документа

Проект Указания Банка России “Об информации, подлежащей раскрытию акционерными инвестиционными фондами и управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также о требованиях к порядку и сроку распространения, предоставления и к содержанию информации о деятельности акционерного инвестиционного фонда и управляющей компании паевого инвестиционного фонда” (по состоянию на 21.04.2020)

Настоящее Указание на основании пункта 4 статьи 51 и пункта 1 статьи 53 Федерального закона от 29 ноября 2001 года N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2013, N 30, ст. 4084; 2019, N 30, ст. 4150) устанавливает информацию, подлежащую раскрытию акционерными инвестиционными фондами и управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, порядок, способ и сроки ее раскрытия, а также требования к порядку и сроку распространения, предоставления и к содержанию информации о деятельности акционерного инвестиционного фонда и управляющей компании паевого инвестиционного фонда.

1. Управляющая компания акционерных инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов и акционерный инвестиционный фонд (далее при совместном упоминании — организация) должны раскрывать информацию о своей деятельности, в том числе документы и отчетность, в соответствии с приложением 1 к настоящему Указанию.

2. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда должна раскрывать ключевой информационный документ о каждом паевом инвестиционном фонде, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, доверительное управление которым она осуществляет, в соответствии с приложением 2 к настоящему Указанию. Рекомендуемый образец ключевого информационного документа о паевом инвестиционном фонде приведен в приложении 3 к настоящему Указанию.

Акционерный инвестиционный фонд, акции которого не ограничены в обороте, должен раскрывать ключевой информационный документ об акционерном инвестиционном фонде в соответствии с приложением 2 к настоящему Указанию. Рекомендуемый образец ключевого информационного документа об акционерном инвестиционном фонде приведен в приложении 4 к настоящему Указанию.

Пример заполнения ключевого информационного документа о паевом инвестиционном фонде, ключевого информационного документа об акционерном инвестиционном фонде (далее при совместном упоминании — ключевой информационный документ) приведен в приложении 5 к настоящему Указанию.

3. Организация должна раскрывать информацию, подлежащую раскрытию в соответствии с пунктами 1 и 2 настоящего Указания (далее — раскрываемая информация), путем ее размещения на сайте в информационно-телекоммуникационной сети "Интернет", электронный адрес которого включает доменное имя, права на которое принадлежат указанной организации (далее — сайт).

4. Организация должна обеспечить на сайте круглосуточный свободный доступ, за исключением периодов проведения профилактических работ, к раскрываемой информации для ознакомления всем заинтересованным лицам, без взимания платы и иных ограничений.

При проведении профилактических работ доступ к раскрываемой информации на сайте не должен быть ограничен более чем на 1 час в сутки.

Доступ к раскрываемой информации не должен быть обусловлен требованием регистрации или предоставления персональных данных.

Раскрываемая информация не должна быть зашифрована или защищена от доступа средствами, не позволяющими осуществлять ознакомление с ней.

В случае возникновения технических, программных и иных причин, препятствующих доступу к раскрываемой информации, организация должна принимать меры, направленные на устранение таких причин и возобновление доступа к раскрываемой информации.

5. Организация должна обеспечить автоматическое формирование электронной базы данных, содержащей сведения о совершении действий по размещению раскрываемой информации, внесению изменений в раскрываемую информацию и прекращению доступа заинтересованных лиц к раскрываемой информации на сайте с указанием времени и даты совершения указанных действий.

Организация должна обеспечить хранение информации и документов, подтверждающих достоверность раскрываемой информации, не менее 5 лет с даты ее раскрытия.

6. Организация должна обеспечить размещение на главной (начальной) странице сайта раскрываемой информации и (или) ссылки на страницу сайта, на которой размещена раскрываемая информация.

7. Организация при размещении на сайте файлов, содержащих раскрываемую информацию, и (или) ссылок на страницу сайта, на которой размещена раскрываемая информация, должна обеспечить указание на содержание (вид, характер) раскрываемой информации, содержащейся в указанном файле и (или) размещенной на указанной странице сайта.

8. Организация при размещении на сайте раскрываемой информации (за исключением документов, подлежащих раскрытию в соответствии с пунктом 1 настоящего Указания) должна одновременно обеспечить:

представление раскрываемой информации на русском языке в форме, понятной для заинтересованных лиц;

изложение раскрываемой информации понятным языком без использования сложных терминов;

приведение определений специальных терминов в случае их использования при изложении раскрываемой информации.

9. Организация при размещении на сайте раскрываемой информации в форме документов должна обеспечить размещение указанных документов в виде файлов, имеющих формат, обеспечивающий возможность его сохранения на технических средствах и допускающий после сохранения возможность поиска и копирования произвольного фрагмента электронного документа средствами для просмотра (*.doc, *.docx, *.rtf, *.xls, *.xlsx, *.pdf).

В дополнение к указанным форматам организация может размещать на сайте документы, указанные в абзаце первом настоящего пункта, в других форматах, определяемых организацией самостоятельно.

10. Организация должна размещать раскрываемую информацию на сайте в обратном хронологическом порядке, а также указывать дату ее размещения.

11. Организация в случае обнаружения (выявления) неточных, неполных и (или) недостоверных сведений в раскрываемой информации в срок не позднее 1 рабочего дня с даты обнаружения (выявления) указанных сведений должна разместить на сайте измененную (скорректированную) информацию вместе со следующими сведениями:

указание на то, что указанная информация размещается в связи с изменением (корректировкой) ранее размещенной информации;

ссылку на ранее размещенную информацию, которая изменяется (корректируется);

краткое описание внесенных изменений (корректировок) в ранее размещенную информацию.

12. При передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте (далее — права и обязанности), от одной управляющей компании другой управляющей компании управляющая компания, которой были переданы права и обязанности, должна:

не позднее даты вступления в силу соответствующих изменений и дополнений в правила доверительного управления паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, раскрыть на своем сайте информацию об указанном паевом инвестиционном фонде, которая на дату передачи прав и обязанностей должна быть доступна на сайте в соответствии с требованиями настоящего Указания;

обеспечить доступ к информации, указанной в абзаце втором настоящего пункта, до истечения сроков, предусмотренных приложениями 1 и 2 к настоящему Указанию для доступа к ней на сайте.

13. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, и акционерный инвестиционный фонд, акции которого не ограничены в обороте, должны обеспечить предоставление заинтересованным лицам по их требованию любой раскрываемой информации следующими способами:

13.1. на бумажном носителе (в том числе в виде копий раскрываемых документов), заверенном уполномоченным лицом организации, за плату, не превышающую расходы по изготовлению указанного бумажного носителя, в срок не позднее 5 рабочих дней с даты предъявления требования заинтересованным лицом;

13.2. в форме электронных сообщений посредством рассылки на адреса электронной почты заинтересованных лиц, правила подключения к которой предусматривают возможность получения заинтересованным лицом электронных сообщений в зависимости от содержания раскрываемой информации, без взимания платы, в день раскрытия указанной информации на сайте.

14. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда, инвестиционные паи которого ограничены в обороте, должна обеспечить предоставление владельцам инвестиционных паев по их требованию информации, в объеме, предусмотренном подпунктами 1.5 — 1.8, 1.10, 2.5, 3.27, 3.28 приложения 1 к настоящему Указанию, на бумажном носителе (в том числе в виде копий раскрываемых документов), заверенном уполномоченным лицом управляющей компании паевого инвестиционного фонда за плату, не превышающую расходы по изготовлению указанного бумажного носителя, в срок не позднее 5 рабочих дней с даты предъявления требования владельцем инвестиционных паев.

Акционерный инвестиционный фонд, акции которого ограничены в обороте, должен обеспечить предоставление акционерам акционерного инвестиционного фонда по их требованию информации, в объеме, предусмотренном подпунктами 1.5 — 1.7, 2.3, 2.4 приложения 1 к настоящему Указанию, на бумажном носителе (в том числе в виде копий раскрываемых документов), заверенном уполномоченным лицом акционерного инвестиционного фонда за плату, не превышающую расходы по изготовлению указанного бумажного носителя, в срок не позднее 5 рабочих дней с даты предъявления требования акционером акционерного инвестиционного фонда.

15. Организация при распространении раскрываемой информации (за исключением ее размещения на сайте) должна обеспечить одновременное соблюдение следующих требований:

содержание информации, указанной в абзаце первом настоящего пункта, не должно противоречить содержанию информации, размещенной на сайте;

распространение информации, указанной в абзаце первом настоящего пункта, должно осуществляться не ранее ее размещения на сайте.

16. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда и акционерный инвестиционный фонд при распространении, предоставлении или раскрытии любой информации о паевом инвестиционном фонде или об акционерном инвестиционном фонде (за исключением предоставления заинтересованным лицам информации по их требованию в текстовом сообщении, содержащем в общем количестве не более 300 символов) должны обеспечить:

содержание в указанной информации сведений, предусмотренных пунктом 2 статьи 51 Федерального закона от 29 ноября 2001 года N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 30, ст. 4150) (далее — Федеральный закон "Об инвестиционных фондах");

размещение сведений, предусмотренных подпунктом 3 пункта 2 статьи 51 Федерального закона "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 30, ст. 4150), на каждой странице сайта (в случае раскрытия информации на странице сайта), в электронном сообщении (в случае раскрытия информации в электронном сообщении), на первой странице документа (в случае раскрытия информации в форме документа), при этом указанные сведения должны занимать не менее 10 процентов площади страницы сайта, электронного сообщения, первой страницы документа соответственно;

размещение сведений, предусмотренных подпунктом 3 пункта 2 статьи 51 Федерального закона "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 30, ст. 4150), прописными буквами черного цвета на белом фоне, четким, хорошо читаемым шрифтом среднего из размеров шрифта, используемых на странице сайта (в случае раскрытия информации на сайте), в электронном сообщении (в случае раскрытия информации в форме электронного сообщения), на первой странице документа (в случае раскрытия информации в форме документа).

17. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда и акционерный инвестиционный фонд при распространении, предоставлении или раскрытии любой информации о паевом инвестиционном фонде, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, или об акционерном инвестиционном фонде, акции которого не ограничены в обороте (за исключением распространения, предоставления или раскрытия ключевого информационного документа, а также предоставления заинтересованным лицам информации по их требованию в текстовом сообщении, содержащем в общем количестве не более 300 символов), должны обеспечить содержание в указанной информации ссылки на страницу сайта, на которой размещен ключевой информационный документ об указанном паевом инвестиционном фонде или ключевой информационный документ об указанном акционерном инвестиционном фонде.

18. Управляющая компания паевого инвестиционного фонда и акционерный инвестиционный фонд при распространении, предоставлении или раскрытии информации о результатах (доходности) инвестиционной деятельности управляющей компании паевого инвестиционного фонда и акционерного инвестиционного фонда (далее — информация о доходности) должны обеспечить одновременное соблюдение следующих требований.

18.1. Информация о доходности не должна распространяться, предоставляться или раскрываться по истечении 2 месяцев со дня окончания периода, за который определяется доходность, за исключением сведений о доходности за календарный год.

Требования настоящего подпункта не распространяются на случай обеспечения доступа на сайте к ключевому информационному документу, содержащему информацию о доходности.

18.2. Информация о доходности должна содержать сведения о датах, начала и окончания периода, за который определяется доходность, или сведения о дате окончания и длительности периода, за который определяется доходность.

18.3. Информация о доходности должна содержать порядок определения доходности, за исключением случая определения доходности в порядке, предусмотренном подпунктом 18.5 настоящего пункта.

18.4. В случае если правилами доверительного управления предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении, информация о результатах (доходности) инвестиционной деятельности управляющей компании паевого инвестиционного фонда должна содержать сведения о наличии указанных надбавок и (или) скидок, а также положение о том, что взимание надбавок и (или) скидок уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда.

18.5. Информация о доходности должна содержать сведения о приросте расчетной стоимости инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (приросте стоимости чистых активов в расчете на одну акцию) (далее — прирост), определенном за 1 месяц, 3 месяца, 6 месяцев, 1 год, 3 года и 5 лет, если со дня завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда (дня получения лицензии на осуществление деятельности инвестиционного фонда (далее — лицензия акционерного инвестиционного фонда) прошло соответственно более 1 месяца, 3 месяцев, 6 месяцев, 1 года, 3 лет и 5 лет, в соответствии со следующими требованиями.

18.5.1. Началом периода, за который определяется прирост, должен считаться последний день календарного месяца, предшествующего указанному периоду, но не ранее дня завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда (дня получения лицензии акционерного инвестиционного фонда).

18.5.2. Окончанием периода, за который определяется прирост, должен считаться последний день последнего полного календарного месяца периода, за который определяется доходность, информация о которой в соответствии с подпунктом 18.5 настоящего пункта содержит сведения об указанном приросте. При этом все периоды, за которые определяется прирост, предусмотренные подпунктом 18.5 настоящего пункта, должны заканчиваться в один и тот же день.

18.5.3. В случае если стоимость чистых активов паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда) не определялась на дату начала или дату окончания периода, за который определяется прирост, при определении указанного прироста используется стоимость чистых активов паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда), определенная на последний день, предшествующий указанной дате, на который определялась стоимость чистых активов паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда).

18.5.4. Прирост должен определяться по следующей формуле:

— расчетная стоимость инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (далее — инвестиционный пай) (стоимость чистых активов в расчете на одну акцию) на начало периода, за который определяется прирост;

— расчетная стоимость инвестиционного пая (стоимость чистых активов в расчете на одну акцию) на конец периода, за который определяется прирост;

Д — сумма доходов от доверительного управления имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд (составляющим активы акционерного инвестиционного фонда), в расчете на один инвестиционный пай (одну акцию), выплаченных за период, за который определяется прирост.

18.5.5. В случае если в течение периода, за который определяется прирост расчетной стоимости инвестиционного пая, было осуществлено дробление инвестиционных паев, расчетная стоимость инвестиционного пая на конец этого периода должна быть увеличена в число раз, равное коэффициенту (произведению коэффициентов) дробления (количество инвестиционных паев, образующееся в результате дробления одного инвестиционного пая).

19. Настоящее Указание подлежит официальному опубликованию и в соответствии с решением Совета директоров Банка России (протокол заседания Совета директоров Банка России от __ _________ 2020 года N __) вступает в силу с 1 апреля 2021 года.

20. Организация обязана в срок не позднее 3 рабочих дней с даты вступления в силу настоящего Указания обеспечить раскрытие на сайте документов, отчетности и информации, указанных в приложениях 1 и 2 к настоящему Указанию.

21. Со дня вступления в силу настоящего Указания не применять:

приказ ФСФР России от 22 июня 2005 года N 05-23/пз-н "Об утверждении Положения о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации", зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 19 августа 2005 года N 6928;

приказ ФСФР России от 25 мая 2006 года N 06-55/пз-н "О внесении изменений в Положение о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации, утвержденное Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 22.06.2005 N 05-23/пз-н", зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 28 июня 2006 года N 7988;

приказ ФСФР России от 17 июня 2008 года N 08-25/пз-н "О внесении изменений в Положение о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации, утвержденное Приказом ФСФР России от 22 июня 2005 г. N 05-23/пз-н", зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 16 июля 2008 года N 11990;

приказ ФСФР России от 24 декабря 2009 года N 09-63/пз-н "О внесении изменений и дополнений в Положение о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации, утвержденное Приказом ФСФР России от 22.06.2005 N 05-23/пз-н", зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 12 марта 2010 N 16609;

приказ ФСФР России от 11 февраля 2010 года N 10-7/пз-н "О порядке и сроках раскрытия профессиональными участниками рынка ценных бумаг, а также управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов информации о расчете собственных средств в сети Интернет", зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 13 апреля 2010 года N 16883;

пункт 4 приказа ФСФР России от 24 апреля 2012 года N 12-27/пз-н "О внесении изменений в некоторые нормативные правовые акты Федеральной службы по финансовым рынкам", зарегистрированного Министерством юстиции Российской Федерации 1 июня 2012 года N 24428.

Приложение 1
к Указанию Банка России
от __ _______ 2020 года № ____-У
«Об информации, подлежащей раскрытию
акционерными инвестиционными фондами и
управляющими компаниями инвестиционных
фондов, паевых инвестиционных фондов и
негосударственных пенсионных фондов,
порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также
о требованиях к порядку и сроку
распространения, предоставления и к содержанию
информации о деятельности акционерного
инвестиционного фонда и управляющей
компании паевого инвестиционного фонда»

Раскрываемая информация, порядок и сроки ее раскрытия

Приложение 2
к Указанию Банка России
от __ _______ 2020 года № ____-У
«Об информации, подлежащей раскрытию
акционерными инвестиционными фондами и
управляющими компаниями инвестиционных
фондов, паевых инвестиционных фондов и
негосударственных пенсионных фондов,
порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также
о требованиях к порядку и сроку
распространения, предоставления и к содержанию
информации о деятельности акционерного
инвестиционного фонда и управляющей
компании паевого инвестиционного фонда»

Требования
к формированию ключевого информационного документа и сроку его раскрытия

1. Ключевой информационный документ должен состоять из следующих разделов: "Общие сведения", "Внимание", "Инвестиционная стратегия", "Основные инвестиционные риски", "Основные результаты инвестирования", "Комиссии", "Иная информация" (в указанной последовательности).

2. В разделе "Общие сведения" должна содержаться исключительно следующая информация:

2.1. название "Ключевой информационный документ";

2.2. дата, по состоянию на которую составлен ключевой информационный документ;

2.3. указание на то, что ключевой информационный документ предоставляется в соответствии с требованиями законодательства и не является рекламным материалом, информация приведена для понимания существенных характеристик и рисков паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда), а также для удобства его сравнения с другими финансовыми продуктами;

2.4. название паевого инвестиционного фонда (наименование акционерного инвестиционного фонда);

2.5. наименование управляющей компании паевого инвестиционного фонда (управляющей компании акционерного инвестиционного фонда).

3. В разделе "Внимание" должна содержаться исключительно следующая информация:

3.1. положение о том, что возврат и доходность инвестиций в паевой инвестиционный фонд (акционерный инвестиционный фонд) не гарантированы государством или иными лицами;

3.2. положение о том, что результаты инвестирования в прошлом не определяют доходов в будущем, стоимость инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда (акций акционерного инвестиционного фонда) может увеличиваться и уменьшаться;

3.3. указание на случаи, при которых владелец инвестиционного пая вправе требовать от управляющей компании паевого инвестиционного фонда погашения инвестиционного пая в соответствии с пунктом 1 статьи 14 Федерального закона "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 30, ст. 4150);

3.4. предупреждение о необходимости перед приобретением инвестиционных паев (акций) внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления (уставом, инвестиционной декларацией и проспектом эмиссии акций акционерного инвестиционного фонда) с указанием ссылки на страницу сайта, на которой размещены указанные документы.

4. В разделе "Инвестиционная стратегия" должна содержаться исключительно следующая информация:

4.1. сведения об инвестиционной стратегии управляющей компании паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда) с указанием на реализацию инвестиционной стратегии активного или пассивного управления, а также наименование индекса, предусмотренного инвестиционной декларацией паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда) (при наличии);

4.2. основные виды активов, в которые инвестируется имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд (имущество, составляющее активы акционерного инвестиционного фонда) (далее — инвестиционный портфель);

4.3. общее количество позиций (например, ценных бумаг одного выпуска, объектов недвижимого имущества) в инвестиционном портфеле, на дату, указанную в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения;

4.4. сведения о пяти позициях (например, наименование эмитента и государственный регистрационный номер (идентификационный номер) выпуска ценной бумаги, вид и кадастровый номер объекта недвижимого имущества), доля стоимости которых от стоимости инвестиционного портфеля на дату, указанную в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, является максимальной, а также величина указанной доли в процентах.

5. В разделе "Основные инвестиционные риски" должна содержаться исключительно следующая информация: основные инвестиционные риски, связанные с инвестированием в паевой инвестиционный фонд (акционерный инвестиционный фонд), качественная оценка вероятности реализации указанных рисков (например, низкая, средняя либо высокая вероятность) и качественная оценка объема потенциальных потерь при их реализации (например, незначительный, средний либо значительный объем), по мнению управляющей компании паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда).

6. В разделе "Основные результаты инвестирования" должна содержаться исключительно следующая информация:

6.1. дата, по состоянию на которую определяются результаты инвестирования, — последний день месяца, предшествующего дате раскрытия ключевого инвестиционного документа, по состоянию на который определялась расчетная стоимость инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (стоимость чистых активов в расчете на одну акцию акционерного инвестиционного фонда) (информация указывается в случае, если дата, по состоянию на которую определяются результаты инвестирования, отличается от даты, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения);

6.2. расчетная стоимость инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (стоимость чистых активов в расчете на одну акцию акционерного инвестиционного фонда), определенная по состоянию на дату, указанную в подпункте 6.1 настоящего пункта, или по состоянию на дату, указанную в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее;

6.3. стоимость чистых активов паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда), определенная на дату, указанную в подпункте 6.1 настоящего пункта, или по состоянию на дату, указанную в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее;

6.4. сведения о приросте расчетной стоимости инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (приросте стоимости чистых активов в расчете на одну акцию), определенные в соответствии с подпунктом 18.5 пункта 18 настоящего Указания за каждый из 5 завершенных календарных лет, предшествующих дате, указанной в подпункте 6.1 настоящего пункта, или дате, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее, в виде диаграммы (в случае, если с даты завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда (дня получения лицензии акционерного инвестиционного фонда) прошло менее 5 лет — за каждый завершенный календарный год, предшествующий дате, указанной в подпункте 6.1 настоящего пункта, или дате, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее);

6.5. сведения о приросте расчетной стоимости инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (приросте стоимости чистых активов в расчете на одну акцию), определенные в соответствии с подпунктом 18.5 пункта 18 настоящего Указания за 1 месяц, 3 месяца, 6 месяцев, 1 год, 3 года и 5 лет, предшествующих дате, указанной в подпункте 6.1 настоящего пункта, или дате, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее;

6.6. сведения об отклонении прироста расчетной стоимости инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (приросте стоимости чистых активов в расчете на одну акцию), определенного в соответствии с подпунктом 18.5 пункта 18 настоящего Указания за 1 месяц, 3 месяца, 6 месяцев, 1 год, 3 года и 5 лет, предшествующих дате, указанной в подпункте 6.1 настоящего пункта, или дате, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее, от прироста индекса потребительских цен за соответствующие периоды;

6.7. сведения об отклонении прироста расчетной стоимости инвестиционного пая паевого инвестиционного фонда (приросте стоимости чистых активов в расчете на одну акцию), определенного в соответствии с подпунктом 18.5 пункта 18 настоящего Указания за 1 месяц, 3 месяца, 6 месяцев, 1 год, 3 года и 5 лет, предшествующих дате, указанной в подпункте 6.1 настоящего пункта, или дате, указанной в подпункте 2.2 пункта 2 настоящего приложения, в зависимости от того, какая из указанных дат наступила ранее, от прироста значения индекса, указанного в подпункте 4.1 пункта 4 настоящего приложения, а при отсутствии указанного индекса — от прироста значения иного индекса, определенного управляющей компанией паевого инвестиционного фонда (акционерным инвестиционным фондом) с указанием наименования индекса, в случае его определения) за соответствующие периоды;

6.8. краткое описание порядка и сроков выплаты дохода по инвестиционным паям, либо указание на то, что доход не распределяется;

6.9. информация о том, что правилами доверительного управления предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении, а также положение о том, что взимание надбавок и (или) скидок уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда (если применимо).

7. В разделе "Комиссии" должна содержаться исключительно следующая информация:

7.1. информация о максимальной доле среднегодовой стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда (акционерного инвестиционного фонда), которая может направляться на выплату вознаграждений управляющей компании паевого инвестиционного фонда (управляющей компании акционерного инвестиционного фонда), специализированного депозитария, лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, оценщика, аудиторской организации и биржи;

7.2. информация о максимальном и минимальном уровнях надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении, предусмотренных правилами доверительного управления (при наличии).

8. В разделе "Иная информация" при формировании ключевого информационного документа о паевом инвестиционном фонде должна содержаться исключительно следующая информация:

8.1. минимальная стоимость имущества, передачей которого в оплату инвестиционных паев обусловлена выдача инвестиционных паев;

8.2. регистрационный номер и дата регистрации правил доверительного управления;

8.3. дата завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда;

8.4. наименование управляющей компании паевого инвестиционного фонда, номер и дата выдачи лицензии управляющей компании, адрес, номер телефона и ссылка на сайт;

8.5. наименование специализированного депозитария паевого инвестиционного фонда и адрес его официального сайта в сети "Интернет";

8.6. наименование лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда, и адрес официального сайта указанного лица в сети "Интернет";

8.7. сведения о месте или местах, в которых можно получить информацию, подлежащую раскрытию и предоставлению;

8.8. информация о том, что в соответствии с подпунктом 10 пункта 2 статьи 55 Федерального закона "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 18, ст. 2199) Банк России осуществляет контроль и надзор за деятельностью управляющей компании паевого инвестиционного фонда, с указанием ссылки на сайт Банка России и номера телефона Банка России.

9. В разделе "Иная информация" при формировании ключевого информационного документа об акционерном инвестиционном фонде должна содержаться исключительно следующая информация:

9.1. номер и дата регистрации проспекта эмиссии акций акционерного инвестиционного фонда;

9.2. наименование акционерного инвестиционного фонда, номер и дата выдачи лицензии акционерного инвестиционного фонда, адрес, номер телефона и ссылка на сайт;

9.3. наименование управляющей компании акционерного инвестиционного фонда, номер и дата выдачи лицензии управляющей компании, адрес, номер телефона и ссылка на сайт;

9.4. наименование специализированного депозитария акционерного инвестиционного фонда и адрес его официального сайта в сети "Интернет";

9.5. наименование регистратора акций акционерного инвестиционного фонда и адрес его официального сайта в сети "Интернет";

9.6. сведения о месте или местах, в которых можно получить информацию, подлежащую раскрытию и предоставлению;

9.7. информация о том, что в соответствии с подпунктом 10 пункта 2 статьи 55 Федерального закона "Об инвестиционных фондах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2001, N 49, ст. 4562; 2019, N 18, ст. 2199) Банк России осуществляет контроль и надзор за деятельностью акционерного инвестиционного фонда, с указанием ссылки на сайт Банка России и номера телефона Банка России.

10. Ключевой информационный документ должен раскрываться управляющей компанией паевого инвестиционного фонда, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, ежемесячно по состоянию на последний рабочий день календарного месяца в течение 3 рабочих дней с даты окончания календарного месяца, а также по состоянию на иные даты в случае изменения информации, содержащейся в ключевом информационном документе (за исключением изменения информации, указанной в подпунктах 4.3, 4.4 пункта 4, пунктах 5, 6 настоящего приложения), в течение 3 рабочих дней с даты изменения информации.

Ключевой информационный документ должен раскрываться акционерным инвестиционным фондом, акции которого не ограничены в обороте, ежемесячно по состоянию на последний календарный день календарного месяца в течение 3 рабочих дней с даты окончания календарного месяца, а также по состоянию на иные даты в случае изменения информации, содержащейся в ключевом информационном документе (за исключением изменения информации, указанной в подпунктах 4.3, 4.4 пункта 4, пунктах 5, 6 настоящего приложения), в течение 3 рабочих дней с даты изменения информации.

11. Ключевой информационный документ должен быть доступен на сайте в течение 3 лет с даты его раскрытия.

Приложение 3
к Указанию Банка России
от __ _______ 2020 года № ____-У
«Об информации, подлежащей раскрытию
акционерными инвестиционными фондами и
управляющими компаниями инвестиционных
фондов, паевых инвестиционных фондов и
негосударственных пенсионных фондов,
порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также
о требованиях к порядку и сроку
распространения, предоставления и к содержанию
информации о деятельности акционерного
инвестиционного фонда и управляющей
компании паевого инвестиционного фонда»

Приложение 4
к Указанию Банка России
от __ _______ 2020 года № ____-У
«Об информации, подлежащей раскрытию
акционерными инвестиционными фондами и
управляющими компаниями инвестиционных
фондов, паевых инвестиционных фондов и
негосударственных пенсионных фондов,
порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также
о требованиях к порядку и сроку
распространения, предоставления и к содержанию
информации о деятельности акционерного
инвестиционного фонда и управляющей
компании паевого инвестиционного фонда»

Приложение 5
к Указанию Банка России
от __ _______ 2020 года № ____-У
«Об информации, подлежащей раскрытию
акционерными инвестиционными фондами и
управляющими компаниями инвестиционных
фондов, паевых инвестиционных фондов и
негосударственных пенсионных фондов,
порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также
о требованиях к порядку и сроку
распространения, предоставления и к содержанию
информации о деятельности акционерного
инвестиционного фонда и управляющей
компании паевого инвестиционного фонда»

Пояснительная записка
к проекту Указания Банка России "Об информации, подлежащей раскрытию акционерными инвестиционными фондами и управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также о требованиях к порядку и сроку распространения, предоставления и к содержанию информации о деятельности акционерного инвестиционного фонда и управляющей компании паевого инвестиционного фонда"

Банк России на основании пункта 4 статьи 51 и пункта 1 статьи 53 Федерального закона от 29 ноября 2001 года N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" подготовил проект указания "Об информации, подлежащей раскрытию акционерными инвестиционными фондами и управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также о требованиях к порядку и сроку распространения, предоставления и к содержанию информации о деятельности акционерного инвестиционного фонда и управляющей компании паевого инвестиционного фонда" (далее — проект указания).

Проект указания подготовлен взамен приказа ФСФР России от 22 июня 2005 года N 05-23/пз-н "Об утверждении Положения о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации", а также приказа ФСФР России от 11 февраля 2010 года N 10-7/пз-н "О порядке и сроках раскрытия профессиональными участниками рынка ценных бумаг, а также управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов информации о расчете собственных средств в сети Интернет" в рамках оптимизации регуляторной нагрузки на участников финансового рынка в целях:

— обеспечения потенциальных инвесторов и владельцев инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов (акций акционерных инвестиционных фондов) информацией, необходимой для принятия обоснованных инвестиционных решений;

— снижения регуляторных требований и издержек управляющих компаний акционерных инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов (далее — управляющие компании) и акционерных инвестиционных фондов при раскрытии, распространении и предоставлении информации, связанной с их деятельностью;

— приведения требований к раскрытию, распространению и предоставлению информации, связанной с деятельностью управляющих компаний и акционерных инвестиционных фондов, в соответствие с действующим законодательством.

Проект указания устанавливает перечень информации, подлежащей раскрытию управляющими компаниями и акционерными инвестиционными фондами, а также требования к раскрытию, распространению и предоставлению указанной информации.

Так, в соответствии с проектом указания управляющие компании и акционерные инвестиционные фонды должны обеспечить:

раскрытие информации в едином общедоступном источнике — на официальном сайте управляющей компании (акционерного инвестиционного фонда) в информационно-телекоммуникационной сети "Интернет" (далее — сайт) (при этом отменяются требования об обязательном представлении информации до ее раскрытия, распространения или предоставления в Банк России, а также о раскрытии информации путем ее опубликования в печатном издании и в ленте новостей информационного агентства);

раскрытие (предоставление) ключевого информационного документа, содержащего основные сведения, необходимые инвестору для принятия обоснованных инвестиционных решений (устанавливаются требования к формированию ключевого информационного документа, рекомендуемые образцы и пример заполнения ключевого информационного документа);

предоставление раскрываемой информации любым заинтересованным лицам по запросу, а также возможность без ограничений подписаться на рассылку электронных сообщений о раскрытии на сайте всей или части информации посредством электронной почты.

Проект указания устанавливает обязательное раскрытие информации обо всех событиях, которые, по мнению управляющей компании, могут оказать существенное влияние на стоимость инвестиционных паев.

Проект указания также устанавливает требования к раскрытию, предоставлению или распространению информации о результатах (доходности) инвестиционной деятельности управляющей компании паевого инвестиционного фонда и акционерного инвестиционного фонда.

В соответствии с проектом указания по общему правилу на сайте должна быть доступна актуальная информация, а также ретроспективные данные за последние три года.

Действие Указания Банка России "Об информации, подлежащей раскрытию акционерными инвестиционными фондами и управляющими компаниями инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, порядке, способе и сроках ее раскрытия, а также о требованиях к порядку и сроку распространения, предоставления и к содержанию информации о деятельности акционерного инвестиционного фонда и управляющей компании паевого инвестиционного фонда" будет распространяться на управляющие компании и акционерные инвестиционные фонды.

Планируемый срок вступления в силу — 1 апреля 2021 года.

Проект разработан Департаментом коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России.

Предложения и замечания по проекту, направляемые в рамках публичного обсуждения, принимаются с 21 апреля 2020 года по 15 мая 2020 года на электронный адрес AlemaskinaDV@mail.cbr.ru.

Обзор документа

Банк России утвердит новый порядок раскрытия информации акционерными инвестфондами и управляющими компаниями инвестфондов и ПИФов. Это также касается управляющих компаний ПИФов. Новый порядок заменит тот, что утвержден ФСФР. Определяются виды информации и способы ее раскрытия.

Предусматривается обязательное раскрытие информации обо всех событиях, которые, по мнению управляющей компании, могут оказать существенное влияние на стоимость инвестиционных паев.

Прописываются требования к формированию ключевого информационного документа о каждом ПИФе, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте. Приводятся рекомендуемые образцы и пример заполнения.

Источник https://www.banki.ru/investment/investment_education/?id=10949126

Источник https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/73828787/

Источник

Источник