Как заработать на инвестировании в ювелирные украшения

Состоятельные россияне всегда смотрели на покупку драгоценностей, как на один из эффективных способов вложения денег. Этот вид инвестиций, конечно, уступает по популярности покупке недвижимости и банковским депозитам, но интерес к ювелирным изделиям в России настолько велик, что в 2016 году она вошла в топ 10 стран с наибольшим спросом на украшения из золота. По словам исполнительного директора представительства Sotheby’s в РФ Ирины Степановой, в последние годы интерес к дорогим ювелирным изделиям и редким бриллиантам отчасти обусловлен турбулентностью в экономике.

Инвестируют в драгоценности, конечно, не только в России. Наряду с другими предметами роскоши (старинной мебелью, китайской керамикой, коллекционными часами, ретро автомобилями и проч.) ювелирные изделия входят в индекс Knight Frank Luxury. За последний год они подорожали на 4%, за 5 лет – на 49%, за 10 лет — на 142%. В десятке люксовых товаров Knight Frank драгоценности по доходности на длинном горизонте инвестирования уступают лишь классическим авто, коллекционному вину и монетам.

На чем проще заработать?

Не все ювелирные украшения подходят для инвестирования. Продукция массового производства обычно не годится для этих целей, вкладывать деньги имеет смысл только в изделия, соответствующие ряду критериев. При покупке драгоценностей опытные инвесторы руководствуются правилами, примерно такими же, как при покупке предметов искусства. Далеко не все картины подорожают в будущем, но в произведения топовых художников и общепризнанные шедевры можно вкладываться смело.

Эксперты утверждают, что обычные ювелирные изделия, рассчитанные на массового покупателя, не являются инвестиционным инструментом. Продукция, которой заполнены витрины сетевых ювелирных магазинов, продается с очень большой наценкой, не говоря уже о налогообложении. По словам аналитика «Открытие Брокер» Андрея Кочеткова, такие украшения стоят в 2-3 раза дороже, чем драгметалл и драгоценные камни, из которых они сделаны. После покупки драгоценности сразу теряют в цене, поскольку при перепродаже не получится компенсировать различные наценки – будут смотреть только стоимость материала и художественную ценность, если такая имеется.

Вырасти в цене в перспективе могут лишь отдельные категории драгоценностей. По словам гендиректора Гильдии ювелиров России Эдуарда Уткина, к таковым относятся:

1. Драгоценности, украшенные крупными природными камнями. В них есть смысл вкладываться, поскольку камни дорожают гораздо быстрее, чем драгметалл. Крупными считаются драгоценные камни от 1 карата и полудрагоценные от 5 карат.
2. Со второй категорией все сложнее. Только специалист сможет оценить сложность изготовления ювелирного украшения, определить потенциал роста цены изделия, являющегося исторической ценностью или предметом современного искусства.

В любом случае такие инвестиции предполагают расходы, исчисляемые в сотнях тысяч рублей. Если речь идет об изделии ХХІ века, то, возможно, его по достоинству оценят только лет через 20–30. Быстро заработать в этой сфере редко кому удается.

По словам президента Singapore Castle Family office Эльдияра Муратова, инвестиции в ювелирные украшения – привилегия богатых инвесторов. Этим занимается только состоятельная публика, которая не озабочена сиюминутной выгодой, но рассчитывает заработать хорошие деньги в будущем. Под богатыми инвесторами Эльдияр Муратов подразумевает людей, которые распоряжаются $5 млн и более собственных средств.

Однако не все эксперты согласны с Эльдияром Муратовым. Например, Андрей Кочетков утверждает, что заработать можно и на относительно недорогой продукции, предназначенной для массового потребителя. Один из вариантов предполагает поезду в ОАЭ. В Эмиратах всегда в продаже большой ассортимент золотых украшений, которые по весу дороже золотого лома всего на 10–15%. Такая инвестиция может принести прибыль довольно быстро.

Плюсы и минусы

Драгоценности недаром используют уже много столетий в качестве инструмента для накоплений. Цена на них редко демонстрирует резкий рост, зато почти никогда не падает. Обычно после покупки она какое-то время остается постоянной, а потом постепенно растет в зависимости от динамики цен на камни и драгметалл, а также от того, насколько изделие интересно коллекционерам. Потерять деньги на таких инвестициях практически невозможно. Еще один плюс — высокая капиталоемкость активов. Дорогие украшения решают задачу концентрации большого объема денег в предмете маленького размера. В сейфе величиной с обувную коробку можно хранить огромное состояние.

Основные минусы: низкая ликвидность рынка, длинный горизонт инвестирования, неподъемно высокий для многих порог входа. Оптимальный горизонт вложений примерно такой же, как и при покупке картин — 20–30 лет. Чтобы хватило средств на приобретение подходящего изделия на аукционе, желательно иметь $300–400 тыс. Точную сумму, которая может потребоваться, определить затруднительно. Бывает, торги стартуют с $100 тыс., но в процессе конкурентной борьбы за обладание перспективным лотом планка поднимается до $2 млн.

Выгодно и быстро продать драгоценности очень сложно, поскольку цены растут медленно, да и сопутствующие расходы велики: приходится платить комиссию аукциону или другому посреднику. Покупка тоже сопряжена с серьезными тратами: нужно заплатить за экспертизу, обеспечить безопасную транспортировку. Оценка украшения потянет минимум на 35 тыс. рублей, комиссия посреднику составит 0,5–3%.

По словам Муратова, на ювелирных изделиях можно заработать и в течение одного-двух лет. Прибыль в этом случае идет не от того, что украшение становится более ценным с исторической точки зрения (этого нужно ждать 10–20 лет), а от подорожания драгметалла и камней, увеличения спроса и умения найти покупателя. Удается провернуть такой бизнес редко, тут нужна определенная доля везения.

Одному из клиентов Singapore Castle недавно удалось хорошо заработать на перепродаже золотого кольца с редким голубым бриллиантом. Он купил это украшение у частного коллекционера за $2,1 млн, причем в процессе торга цена была уменьшена на 8% от первоначальной. Через 4 месяца инвестор продал кольцо на закрытом аукционе за $2,75 млн, прибыль превысила $500 тыс.

Нюансы выбора

Среди факторов, влияющих на стоимость драгоценностей, можно выделить: имя ювелира, уникальность, историю владения, характеристику камней и время изготовления. Качество изделия, само собой, должно быть на высоте. Стоимость украшения во многом определяет драгоценный камень. Инвестору при покупке следует обратить пристальное внимание на его уникальность и качество.

Ирина Степанова утверждает, что сейчас хороший спрос на цветные бриллианты, изумруды, сапфиры и рубины. Также в последнее время дорожают и недрагоценные камни: бериллы, аквамарины, бирюза и турмалины. Динамика по ним прослеживается разная, но некоторые камни серьезно прибавляют в цене. Например, 15 лет назад за карат аквамарина давали $15, а сейчас — порядка $300.

По словам Муратова, если инвестор хочет заработать на росте цены драгоценного камня, то возможно имеет смысл заказать украшение у профессионалов. Сделать это несложно: нужно купить камень без оправы и найти ювелира, работы которого востребованы на рынке. Эксклюзивное изделие будет проще продать за хорошую цену. Стоимость работы будет в 2-3 раза меньше, чем если брать аналогичное украшение в магазине. Экономия получится за счет отсутствия посредника и затрат на логистику. Общая стоимость камня, драгметалла и работы всегда меньше, чем готового изделия в магазине.

Еще один важный нюанс — происхождение изделия. Обычно украшения, которые носили известные личности, дорожают быстрее, и интерес к ним со стороны коллекционеров выше. Получить информацию об истории драгоценности можно у ювелиров. Ювелирные дома обычно хранят архивы, по регистрационному номеру изделия зачастую удается найти заказчика.

Что касается ювелирных домов, то сейчас на слуху Buccellati, Bulgari, Cartier, Chopard, Harry Winston, Graff, Mikimoto, Piaget, Tiffany & Co и Van Cleef & Arpels. Однако не вся продукция этих компаний с каждым годом дорожает. Ценятся эксклюзивные украшения, а стоимость массовых изделий со временем особо не меняется.

Эксперты рекомендуют не выпускать из поля зрения и работы отдельных мастеров, известных своими уникальными произведениями. В последние годы на ювелирном рынке высоко котируются украшения от Жоржа Брака​, Питера Чанга, Коко Шанель, Эндрю Грима​ и Сюзанн Бельперрон.

Кроме творений признанных мастеров весьма перспективной является продукция молодых ювелиров. В частности, эксперты рекомендуют вкладывать деньги в молодые российские бренды. Пока их стоимость занижена, поскольку широкая известность еще не пришла, но качество работы и художественный замысел порой на очень высоком уровне. Такие драгоценности явно недооценены и за 5-7 лет намного подорожают. В качестве примеров перспективных компаний Эдуард Уткин приводит участников международной ювелирной выставки, что недавно прошла в Лондоне. Это «Русские Самоцветы», ювелирные дома: Ринго, Аргентов, Кабаровских, Чамовских, Echo, Treasure House и Альдзена.

Значительно подорожать могут и украшения, которые получили широкую известность в определенные исторические периоды: например в 1900–1920 гг. или в 1950-е годы. Такие драгоценности постоянно растут в цене, поскольку обладают культурной и исторической ценностью, пользуются спросом богатых коллекционеров. По информации Knight Frank, в последнее десятилетие античные украшения подорожали на 63%, продукция, созданная в 1945-1975 гг. – на 73%, изделия Прекрасной эпохи (1971-1914 гг.) – на 93%.

При реализации драгоценностей в более выгодном положении находятся коллекционеры. К примеру, если есть несколько брошей Van Cleef редкой серии, то такую коллекцию можно продать дороже, чем все изделия по отдельности. Коллекционировать имеет смысл не только творения одного автора, но и драгоценности одной эпохи. Продав сразу все украшения одного исторического периода, наверняка получится заработать больше. Вот только поиски покупателя могут затянуться.

При покупке эксклюзивных украшений стоит предварительно проверить репутацию продавца или работать без посредников с известными ювелирами. К изделию должен прилагаться сертификат соответствия, иначе существует опасность купить реплику оригинала или подделку.

Стоит ли вкладывать деньги в ювелирные изделия?

Жители стран СНГ традиционно видят в покупке драгоценностей один из наиболее выгодных и надежных способов долгосрочного вложения средств. Россия и вовсе входит в десятку стран с самым высоким спросом на изделия из золота. Как правило, рост спроса на золото и золотые украшения наблюдается в периоды нестабильности экономической ситуации. Так, за последний год средняя цена ювелирных украшений возросла на 5%, за последние 5 лет – практически на 50%, а те, кто приобрел золотые украшения 10 лет назад, смогут сегодня продать их как минимум в полтора раза дороже!

Соответственно, такая инвестиция может восприниматься не только как безопасная «тихая гавань» для денежных средств, но и одним из наиболее ликвидных и высокодоходных активов. Драгоценности непременно входят в ТОП-10 вложений обеспеченных людей и уступают по доходности только таким люксовым товарам, как автомобили, вино и монеты. Однако так ли все просто в инвестициях в драгоценности?

В какие ювелирные изделия разумно вкладывать?

Сродни предметам искусства, не все драгоценности можно считать предметом приумножения денег, который способен вырасти в цене. Напротив, ювелирные украшения, которые можно купить в ювелирном магазине, не представляют ценности как авторское произведение искусства, и сразу теряют до 70% первоначальной стоимости. Они не могут считаться инвестиционным инструментом и могут быть впоследствии проданы только по цене металла.

По заверениям экспертов не все типы украшений могут в будущем принести доход. Инвестировать стоит в:

1. Ювелирные изделия, украшенные крупными драгоценными (от 1 карата), полудрагоценными (от 4-5 карат) и природными камнями (рубины, изумруды, топазы, аметисты, гранаты, бриллианты, сапфиры, и т.д.). Камни гораздо быстрее растут в цене, чем металлы.
2. Авторские сложные по дизайну и исполнению изделия, которые обладают ценностью как произведение ювелирного искусства.

Конечно же, приобретение таких ювелирных украшений – занятие исключительно для финансово обеспеченных инвесторов с солидными активами. Однако, данный тип инвестиций доступен и не самым богатым инвесторам. Во многих арабских странах, в том числе, ОАЭ, Ливане, у местных ювелиров можно приобрести золотые изделия всего на 10-15% дороже реальной стоимости золота на бирже при пересчете в граммы. Такие изделия подходят для вкладывания средств и могут быть проданы в странах СНГ с большой выгодой.

Преимущества и недостатки инвестирования в ювелирные украшения

Одним из главных преимуществ драгоценностей, как инвестиционного актива состоит в том, что цена на них не волатильна и со временем скорей увеличивается, чем падает, следуя за стоимостью камней и металла. Получить убытки в данном виде инвестиций практически невозможно, конечно, учитывая изделия вышеуказанных категорий. Благодаря высокой стоимости отдельных камней, можно сконцентрировать достаточно большой капитал всего в одном маленьком изделии. Это решает проблему хранения крупных денежных средств.

К главным минусам вложения в ювелирные изделия относится низкая ликвидность рынка, ориентированность на длительный период доходности, а также довольно высокая стоимость входа в инвестиции. Чтобы приобрести гарантированно ценную и востребованную среди коллекционеров вещь, необходимо посетить аукцион, где цены могут доходить до нескольких миллионов долларов за 1 украшение, заказать дорогостоящую экспертизу, оплатить транспортировку, если изделие приобретается за границей. Аутентичное, эксклюзивное украшение, как любой другой предмет искусства, получится выгодно продать не ранее, чем через 10-20 лет. К тому же, придется хорошо поискать заинтересованного покупателя. То же касается и обычных ювелирных украшений – придется потратить некоторое время, чтобы найти покупателя, готового заплатить более высокую цену за изделие, а не просто купить у вас лом золота.

Как выбрать ювелирное изделие для инвестиции?

На стоимость украшения и ликвидность такой инвестиции в будущем оказывает влияние несколько факторов: уникальность изделия, характеристики металла и камней, период изготовления, имя компании или ювелира, которые изготовили данное изделие.

Одним из главных факторов ценообразования для драгоценного изделия является камень. Особым почетом пользуются традиционно драгоценные камни, такие как бриллиант, сапфир, изумруд или рубин. Только за последний год стоимость голубого бриллианта выросла на 5%. Однако не стоит забывать и о полудрагоценных камнях. К примеру, 1 карат камня аквамарин 15 лет назад стоил около 15 долларов, сегодня его цена доходит до 300 долларов.

При инвестировании в подобный предмет можно неплохо сэкономить, купив отдельно камень и лом золота и заказав изготовление украшения у частного ювелира. Вы заплатите только за работу мастера, а не будете переплачивать 2-3 кратную стоимость материалов в ювелирном магазине.

Особое значение в ценообразовании ювелирного украшения в среде заинтересованных коллекционеров играет история изделия, его происхождение. Интересная история изготовления украшения, его биография и биография его владельца всегда может заинтересовать отдельного коллекционера. Высоким спросом пользуются украшения, произведенные с конца 19 столетия до 1914 года (стоимость выросла почти вдвое за последние 10 лет), изделия 1930 годов, 1950 годов. Если удастся собрать несколько изделий определенного периода в одну коллекцию, то с большой вероятностью вы сможете выручить большую цену за них.

С вниманием стоит отнестись к редким изделиям и коллекциям известных ювелирных домов, таких как Tiffany & Co, Bulgari, Harry Winston, Van Cleef & Arpels, Cartier и др., а также с произведениям отдельных ювелиров.

Естественно, подобные изделия должны иметь собственный паспорт, а также продаваться у официального дистрибьютора или непосредственно у производителя. В ином случае вы рискуете сильно переплатить за реплику или просто качественную подделку, которою не удастся выгодно продать.

Источник https://www.exocur.ru/kak-zarabotat-na-investirovanii-v-yuvelirnyie-ukrasheniya/

Источник https://www.mr-money.ru/zarabotok/investirovanie/stoit-li-vkladyvat-dengi-v-yuvelirnye-izdeliya/

Источник

Источник