Условия инвестирования в ПИФ «Природные ресурсы» Cбербанка

Паевые инвестиционные фонды (МФО) — отличный вариант для простых и недорогих инвестиций в недвижимость или ценные бумаги. Это позволяет приумножить свои сбережения с минимальными затратами времени и труда. Сбербанк России создал относительно благоприятные и «прозрачные» условия для этой формы инвестирования. Он выбрал команду лучших портфельных менеджеров для управления активами с лидирующими позициями с точки зрения прибыльности.

Банк предлагает своим будущим инвесторам широкий выбор инвестиционных фондов с различным уровнем доходности. В этой статье мы разберем ключевые особенности фонда природных ресурсов.

Общая информация о фонде: цель и параметры

ПИФ «Природные ресурсы» создан Сбербанком в октябре 2006 года. Его вложения включены как в рублях, так и в иностранной валюте. Уровень риска считается высоким, поскольку он напрямую зависит от различных экономических, политических, правовых и других факторов, влияющих на стабильность отрасли.

Целью открытого инвестиционного фонда «Природные ресурсы» (ОПИФ РФИ «Сбербанк — Природные ресурсы») является долгосрочный рост вложенного клиентом капитала. Инвестиции производятся в диверсифицированный портфель акций различных компаний, занимающихся добычей и последующей переработкой природных ресурсов в нефтегазовом, горнодобывающем и металлургическом секторах.

Предметом инвестиций являются ценные бумаги преимущественно российских компаний, занимающихся разведкой и добычей различных полезных ископаемых: угля, нефти, газа, руд черных и легированных металлов, полезных ископаемых, драгоценных металлов и др. В целях поддержания высокого уровня ликвидности управляющая компания в лице Сбербанка имеет право приобретать:

• депозитарные расписки, фьючерсы и опционные контракты, влияющие на стоимость активов;
• Ценные бумаги правительства Российской Федерации находятся в собственности резидентов и нерезидентов этой страны.

Структура фонда

По состоянию на 31 декабря 2019 года Паевой инвестиционный фонд природных ресурсов имеет следующую структуру портфеля, разделенную на секторы добычи и переработки:

• газ, нефть и уголь — 75,5%;
• металлургия и добыча — 10,1%;
• сталь и чугун — 8,1%;
• наличными — 6,2%.

Давайте посмотрим на рейтинг инвесторов с наибольшими долями:

1. «Газпром» — 13,4 процента.
2. «Роснефть» — 12,6%.
3. «Лукойл» — 11,8%.
4. «Татнефть» — 8,6 процента.
5. «Новатэк» — 8%.
6. «Сургутнефтегаз» — 7,9 процента.
7. «Полюс» — 5,3%.
8. «Сургутнефтегаз» — 4,5 процента — 4,5%.
9. «Северсталь» — 3,5 процента
10. «НЛМК — 3,4%.

Стоит отметить, что Сбербанк ввел особые ограничения для держателей. Не более 14% от общей стоимости активов фонда может находиться «в руках» одного физического или юридического лица. Этот лимит действует до конца июня 2020 года. По истечении указанного срока полномочий лимиты будут следующими:

• 13% — с 01.07.2020;
• 12% — с 01.01.2021 г .;
• 11% — на 1 июля 2021 г .;
• 10% — с 01.01.2022

Требования к инвесторам и основная тарификация услуг управляющей компании

Стать акционером ПИФ «Природные ресурсы» может любой желающий. Для этого достаточно явиться в обычное или специализированное отделение АО «Сбербанк по управлению активами» и иметь при себе не менее 15 000 рублей. Небольшие суммы (например, 1000 рублей) можно внести через «Личный кабинет» на сайте или через мобильное приложение. Минимальная дополнительная сумма, которая в конечном итоге увеличит ваш доход, составляет 1000 рублей. Однако такие условия применяются при регистрации первой инвестиции, для всех последующих вложений банк взимает комиссию или, как указано на официальном сайте Сбербанка, «стоимость увеличивается на процент».

Рассмотрим размер комиссии при покупке паев одного фонда:

• до 3 000 000 рублей — 1%;
• свыше 3 000 000 рублей — 0,5%.

При выкупе доли участия в Паевом фонде природных ресурсов стоимость уменьшается на:

• 2% при сроке инвестирования 0–180 дней;
• 1% — 181-731 день;
• 0% — 731 день и более.

Поэтому банк взимает комиссию (скидку на стоимость ценных бумаг) за управление активами в случае досрочного прекращения сотрудничества. В таблице ниже мы включаем последнюю актуальную динамику стоимости пая, предоставленную Сбербанком:

Инвестиционный фонд «Природные ресурсы» от Сбербанка

Депозит – наиболее привычная и приемлемая форма зарабатывания денег для россиян. Но назвать доход от вкладов ощутимым нельзя. Так, сегодня процентная ставка по депозитам в рублях в Сбербанке колеблется от 0,01 до 5,63% годовых. Конечно, учреждение иногда проводит акции, предоставляя возможность открыть вклад по более высоким процентам, но это не дает возможности хорошо заработать. Именно поэтому многие люди, хорошо знакомые с финансовой сферой, задумываются о том, чтобы вложить свои деньги в ПИФ. Тем более что у Сбербанка их предостаточно. Каждый имеет свои преимущества и особенности. В статье мы рассмотрим, что собой представляет паевой фонд Сбербанка «Природные ресурсы».

ПИФ «Природные ресурсы» — что это?

Сбербанк имеет дочернее предприятие «Сбербанк Управление активами». Именно оно занимается созданием ПИФов и привлечением в них инвесторов. Привлекательными ПИФы считаются потому, что они позволяют заработать больше денег, чем по вкладам, не принимая участия в функционировании фондов.

ПИФ «Природные ресурсы» назван так неслучайно, ведь вкладываемые средства инвестируются в предприятия, связанные с природными ресурсами. Речь идет об исключительно российских компаниях. Управляющие фонда скупают акции организаций, занимающихся:

• добычей и/или переработкой полезных природных ископаемых;
• производством стали;
• производством удобрений.

В первую группу входят нефтяные, газовые, горнодобывающие компании. Больший объем инвестиций направляется в покупку акций крупнейших и надежнейших организаций, таких как «Лукойл» и «Роснефть».

К сведению: ПИФ «Природные ресурсы» до 2014 года имел другое название – «Сбербанк – Металлургия». Сегодня он включает в себя компании большего количества отраслей.

Структура фонда

По состоянию на 31 декабря 2021 года ПИФ «Природные ресурсы» имеет следующую структуру инвестиционных портфелей по секторам добычи и переработки:

• газ, нефть и уголь — 75,5%;
• металлы и горная промышленность — 10,1%;
• сталь и железо — 8,1%;
• денежные средства — 6,2%.

Рассмотрим рейтинг инвесторов с наибольшим размером акций:

1. «Газпром» — 13,4%.
2. «Роснефть» — 12,6%.
3. «Лукойл» — 11,8%.
4. «Татнефть» — 8,6%.
5. «Новатэк» — 8%.
6. «Сургутнефтегаз» — 7,9%.
7. «Полюс» — 5,3%.
8. «Сургутнефтегаз» прив. — 4,5%.
9. «Северсталь» — 3,5%.
10. «НЛМК» — 3,4%.

Следует отметить, что Сбербанк ввел специальные ограничения для держателей. «В руках» одного физического или юридического лица не может быть более 14% общей стоимости активов фонда. Этот лимит действует до конца июня 2021 года. По истечении указанного срока границы будут следующими:

• 13% — с 01.07.2020 г.;
• 12% — с 01.01.2021 г.;
• 11% — с 01.07.2021 г.;
• 10% — с 01.01.2022 г.

Цели и стратегии

Создавая паевые инвестиционные фонды, их управляющие преследуют определенные цели. Этот проект по праву считается долгосрочным, так как деньги в него вкладывают сроком на 3 года. Управляющие, стремясь получить большую выгоду для себя, должны обеспечивать ее и для своих вкладчиков. Таким образом, организация действует в интересах инвесторов. Все стороны в случае положительного исхода в таком случае выигрывают.

Любой ПИФ имеет не только конкретные цели, но и долгосрочные стратегии их достижения. Не стал исключением и фонд «Природные ресурсы». Суть инвестирования паевых средств заключается в покупке акций различных средства, управляющие диверсифицируют не только уровень дохода по каждому направлению, но и снижают уровень риска. Как известно, главное правило инвестора заключается в том, чтобы не складывать вся яйца в одну корзину.

Принципы управления инвестиционным портфелем

Каждый держатель акций исходит из принципа получения максимальной доходности и минимизации рисков.

В этом случае важно постоянно мониторить рыночную ситуацию и экономическое положение в стране, а также прогнозы экспертов.

Второй шаг к качественному управлению активами фонда Природные ресурсы — регулярное изучение отчетной документации и графиков динамики целевых показателей тех организаций, акции которых входят в инвестиционный портфель. Много полезной информации и в отзывах владельцев активов интересующей компании.

Основное условие грамотного распоряжения средствами, как уже говорилось, ― расчет на долгосрочную перспективу. Для быстрого извлечения прибыли этот способ не подходит.

Куда направляются средства?

Средний уровень доходности рассматриваемого фонда за 3 года составляет 69%. Это означает, что за год можно выручить до 23% от суммы своих вложений. Это достаточно неплохой показатель, но у него есть и другая сторона медали – риски инвестирования достаточно высоки. Именно поэтому подбирать свой инвестиционный портфель вкладчику нужно очень вдумчиво и осторожно. Вот несколько советов, которые помогут выбрать подходящие направления инвестирования:

1. Найдите на официальном сайте банка или его дочерней компании, занимающейся непосредственно паевыми фондами, информацию о том, как правильно формировать портфель разнорисковых инвестиций с различным доходом.
2. Получите консультацию и специалиста выбранной управляющей компании.
3. Изучите рынок и инвестируйте средства в наиболее подходящее время. Помните золотое правило торговли акциями: доля должна приобретаться во время спада цены, а продаваться после активного роста стоимости.

Среднегодовая доходность

Среднегодовая доходность ПИФа за последние 3 года составила 27,32%, за 5 лет — 25,45%. После «прибыльного» периода наступил и весьма ожидаемый – из-за сложной экономической ситуации – скачок: доходность значительно снизилась и составила за последний год 2,91%.

Динамика роста стоимости паев не менее любопытна: в конце 2018 года инвесторам предлагались доли за 1600 рублей. За месяц стоимость выросла на 2,31%, через полгода – на 18%. К началу 2020 года паи предлагались по цене в 2050 рублей. Уже через 3 месяца стоимость упала до 1300 рублей, а затем – вновь вернулась к начальной ставке. Портфельные менеджеры и управляющая фондом компания связывает подобную корреляцию с непредсказуемой ситуацией на экономическом рынке и плавающей стоимостью нефти. И уж каких изменений ждать в ближайшем будущем – сложно даже представить: следить за ситуация точно поможет официальный сайт, где хотя бы 1-2 раза в месяц публикуются статьи от аналитиков, которые точно не помешают новичкам.

Как распоряжаться своими паями?

Желая обеспечить максимальный комфорт своим клиентам, фонды организовывают обслуживание людей по разным каналам. Так, покупка, продажа и обмен могут осуществляться следующими путями:

• непосредственно в офисе управляющей компании;
• в отделении Сбербанка;
• через свою учетную запись в обслуживающем сервисе.

Последний вариант считается наиболее удобным и выгодным. За счет самого низкого комиссионного сбора дистанционное обслуживание является самым низкозатратным. Например, 1 пай через личный кабинет можно купить всего за 1 000 рублей.

Требования к инвесторам и основная тарификация услуг управляющей компании

Стать обладателем доли в ПИФ «Природные ресурсы» может каждый желающий. Для этого достаточно обратиться в обычное или специализированное отделение АО «Сбербанк Управление Активами» и иметь при себе минимум 15000 рублей. Небольшие капиталовложения (например, 1000 рублей) можно осуществить через «Личный кабинет» на сайте или с помощью мобильного приложения. Минимальная сумма пополнения, в перспективе повышающая уровень доходов, равна 1000 рублям. Однако подобные условия действуют в случае оформления первого капиталовложения, за все же последующие банк взимает комиссию или, как указано на официальном сайте Сбербанка, «стоимость увеличивается на процент».

Рассмотрим размер комиссионных при покупке паев одного фонда:

• до 3 000 000 рублей — 1%;
• свыше 3 000 000 рублей — 0,5%.

При погашении пая ПИФ «Природные ресурсы» стоимость уменьшается на:

• 2% при сроке инвестирования 0-180 дней;
• 1% – 181-731 день;
• 0% – 731 день и более.

Таким образом, банк взимает комиссию (скидку со стоимости ценных бумаг) за управление активами в случае досрочного прекращения сотрудничества.

Отметим, что управление доходностью активами ПИФ «Природные ресурсы» осуществляется Сбербанком не безвозмездно. За свои услуги компания взимает плату, равную 3,2% среднегодовой стоимости чистых активов. Дополнительные 0,15% с этой же цены выплачиваются специализированному депозитарию, регистрационной и аудиторской компаниям. Сумма вознаграждения списывается с держателя пая ежемесячно не позднее 15-го числа. Кроме того, инвестор оплачивает все расходы, связанные с доверительным управлением имуществом: налоги, комиссионные за оформление сделок, открытие счетов, судебные издержки и т.д.

Основные условия

Решаясь вложить средства в тот или иной инвестиционный фонд, человек в первую очередь хочет узнать об условиях инвестирования. В случае с «Природными ресурсами» они выглядят следующим образом:

• новые пайщики должны сделать покупку на сумму 1 500 рублей;
• допускается вложение дополнительных средств, но сумма каждой такой операции не должна быть меньше 15 000 рублей;
• вне зависимости от способа и времени покупки доли в фонде инвестор должен заплатить комиссию своей управляющей компании, которая составляет 1%;
• в ряде случаев клиенту может быть предоставлена скидка, которая снижает конечную стоимость пая.

Комиссионное вознаграждение на практике зависит от того, сколько и на какой срок было вложено средств. Оно варьируется от 0 до 2%.

Кроме вознаграждения имеются и другие расходы, которые ложатся на плечи вкладчика. В них входят регистрационные затраты, расходы на обслуживание счета, а также стоимость услуг аудиторов.

Стоимость пая и чистых активов

В следующей таблице рассмотрим последние актуальные данные по динамике прироста стоимости пая, предоставленные Сбербанком:

Стоимость чистых активов фонда (СЧА):

Более наглядная информация по стоимости активов отражена в следующих графиках:

Структура ПИФа

Конечно, структура любого паевого фонда со временем меняется. Изучая состояние на рынке, управляющие покупают/продают акции. И такие операции производятся довольно часто. Поэтому определить структуру можно лишь на определенный момент или с некоторой погрешностью. Так, в долю входят акции компаний из следующих отраслей:

• нефть – 72%;
• черная металлургия – 9%;
• драгоценные металлы – 8,5%;
• цветная металлургия – 6%.

Оставшаяся часть приходится на денежные средства. Больший же процент скупленных акций приходится на «Лукойл». Это чуть больше 14%. Второе место занимает – 13%. Тройку замыкает «Роснефть» с 12,5%.

Отзывы инвесторов

Совокупное впечатление вкладчиков от фонда «Природных ресурсов» противоречивое: серьезные совокупные расходы (4% от стоимости активов и еще 1% при покупке паев на сумму до 3 миллионов рублей) на фоне среднегодовой доходности с 2009 года в 9-11% выглядят грабительскими и часто превышают даже брокерскую комиссию.

Ситуацию частично выправляет специальное предложение от «Сбербанка», связанное с приобретением паев в личном кабинете или в официальном мобильном сервисе «Управление Активами» для iOS и Android, когда комиссия (надбавка) с вкладчиков не взимается.

Мой личный отзыв

ПИФ RU000A0JP4R7 я выбрала потому, что он показывал наибольшую доходность за последние 3 года. Однако из-за распространения пандемии коронавируса, введения запрета на авиаперелеты, ценовой войны между нефтедобывающими странами на фондовом рынке, а в частности в сырьевом секторе, в 2021 году началась коррекция. В том числе пострадал и данный ПИФ, инвестирующий преимущественно в акции компаний, занимающихся добычей и переработкой природных ресурсов. В итоге в моем портфеле вместо ожидаемой доходности в 25-27% годовых я стала наблюдать убыточность в районе 5%. Отсюда вывод: не стоит инвестировать в этот ПИФ в краткосрочной перспективе, а планируйте игру вдолгую. А также необходимо обязательно в свой портфель включать другие ПИФы, которые нивелируют падение котировок в отдельных отраслях экономики, а также защитят активы во времена финансовых кризисов (к примеру, для стабилизации портфеля можно приобрести ПИФ «Золото»).

Уровень риска

Желая получать ощутимый доход, человек должен понимать, что он рискует своими вложениями. Причем, чем выше потенциальная прибыль, тем выше и риски потерять свои деньги. Не любой готов рисковать, поэтому данный формат заработка стоит рассматривать опытным инвесторам. Причем уровень риска будет зависеть от нескольких факторов:

• Рыночные. Зависят от общей ситуации на рынке, в отраслях, куда вкладываются средства, и компаниях, акции которых покупаются.
• Не рыночные. Базируются на самой сущности выбранного ПИФа.

Вкладчик, решивший попробовать заработать на паевом инвестиционном фонде, должен понимать, что он сильно рискует. Причем любая управляющая или некто другой) дать гарантию получения заработка и определенную доходность гарантировать не может.

Помните, что паи в таких фондах не подлежат страхованию. То есть, если на рынке случится обвал, то никто не вернет вложенные средства по страховке.

Если человек рисковать не готов, то ему лучше открыть банковский депозит. Там есть специальные программы страхования, позволяющие вернуть средства более 1 000 000 рублей. Некоторые банки предлагают страхование активов и сверх установленной законом нормы.

Возможные риски

Инвестируя средства в активы инвестиционного фонда для получения дохода, помните, что риск потери вложений остается. Чем выше ожидаемый инвестором доход, тем выше сопутствующие риски, уровень которых при размещении инвестиций в ПИФ «Природные ресурсы» определяется следующими факторами:

• Рыночные – непосредственно связаны с ситуацией на рынке.
• Нерыночные – зависят от сущности фонда, в который вносятся инвестиции.

Важно помнить, что ни одна управляющая компания не даст вкладчикам гарантии получения прибыли или конкретного уровня доходности.

Высокорисковые вложения в ПИФе еще и потому, что паи не страхуются. Это значит, что в случае обвала на рынке на возврат вложений инвестору рассчитывать не придётся.

И все же, фонд, несмотря на сопутствующие размещению инвестиций серьезные риски, весьма доходен. Как свидетельствуют отзывы тех, кто уже опробовал себя в качестве инвестора данного ПИФф, приобретая паи, реально получить прибыль гораздо больше, чем при размещении сбережений на вкладах или менее рисковые фонды.

Причины возможных неудач

Как бы опытен и умен не был человек, он все равно имеет определенную вероятность (в большей или меньшей мере) потерять свои вложения. Причин тому может быть несколько:

• Неверная стратегия. Эта ошибка свойственна начинающим вкладчикам. Они могут неправильно составить инвестиционный портфель, подобрать время для покупки или продажи. Некоторые инвесторы хотят заработать в краткосрочной перспективе, но наибольший эффект получают те, кто разрабатывает долгосрочную стратегию.
• Финансовые риски. Они напрямую связаны с рынком акций. Опасность заключается еще и в том, что отечественные добывающие и перерабатывающие компании имеют серьезную взаимосвязь. Отсюда следует, что спад в одной отрасли может спровоцировать падение стоимости акций и в других смежных областях.

О очень доходен, но несет в себе серьезные риски. Заработать тут можно намного больше, чем по вкладам или другим, менее рисковым фондам. Зато и опасность здесь выше.

Если человек решил стать пайщиком рассматриваемого фонда, он должен быть готов к постоянным скачкам цен – стоимость акций будет то расти, то падать. Такие колебания в добывающей сфере явление нередкое.

Смысла составлять краткосрочную стратегию по этим инвестициям нет смысла – заработать много таким образом не получится. Только долгосрочная стратегия с диверсифицированным портфелем способна обогатить вкладчика.

Где и как купить пай?

Вариантов инвестировать в фонд «Природные ресурсы» масса: кроме «Сбербанка Онлайн», где уже появился раздел «Частные инвесторы» со статистической информацией, личным счетом и консультациями, предусмотрен вариант с мобильным клиентом для iOS и Android. Из преимуществ – наглядный интерфейс, доступ из любой точки планеты, подробная динамика портфеля и безопасные платежи с помощью биометрических сканнеров или добавленного PIN-кода.

Не менее популярные, но уже не такие выгодные способы: офис «Сбербанка» или «Управляющей компании». Оба варианта предполагают дополнительную комиссию при покупке паев, а еще – вынуждают разобраться сначала с оформлением заявки, а после – с выбором подходящего времени для посещения ближайшего отделения. В совокупности подобные ухищрения сложно назвать хоть сколько-нибудь позитивными, в особенности на фоне молниеносно оформляемого счета на сайте и с легкостью приобретаемые активов без комиссии и надбавок.

За дополнительной информацией и консультациями «Сбербанк» предлагает обращаться по телефону 8 (495) 5000 100: звонки принимаются не круглосуточно, а по будним дням с 09:00 до 20:00.

Через мобильное приложение

• Скачайте в AppStore или Play Market мобильное приложение «Сбербанк Управление Активами».

Выберите вариант авторизации – по Сбербанк ID, через Госуслуги, по логину и паролю. Самый простой вариант — вход через Сбербанк ID. Откроется окно банковского приложения и форма согласия на обработку персональных данных.

Через личный кабинет на сайте УК

1. Войдите на сайт Управляющей компании по ссылке: https://my.sberbank-am.ru.
2. Кликните по кнопке «Личный кабинет», расположенной в верхнем правом углу экрана.

Перейдите на вкладку «Регистрация».

После этого система автоматически перебросит вас в личный кабинет.

В каталоге найдите Фонд и нажмите на кнопку «Выбрать».

Уровень ожидаемой доходности

Выбирая подходящий паевой фонд, человек оценивает успехи компании в прошлом и настоящем времени. В случае с ПИФом «Природные ресурсы» рассматривать нужно промежутки в несколько лет. Особую динамику в промежутке нескольких месяцев или полугода проследить не удастся.

Если посмотреть результаты работы управляющей компании с 2014 по 2017 год, то можно определить, что уровень доходности за это время составил около 65 – 70%. Однако уже во второй половине текущего года доходность упала почти на 15%. Это связано со снижением цен на нефть и газ. Негативно повлияла и нестабильная экономическая ситуация в стране в целом.

В начале лета 2021 года один пай стоил 978 рублей. Сегодня же стоимость его выросла до 1 075 рублей. Из положительных моментов можно также отметить высокое значение СЧА – более 1 миллиарда рублей. Все это дает основание полагать, что ПИФ «Природные ресурсы» является хорошей возможностью для быстрого, пусть и небезопасного, заработка.

Стоимость и доходность

Подбирая паевой фонд для размещения средств, вкладчик интересуется его результативностью (доходностью). На этапе выбора необходимо проанализировать временные промежутки протяженностью не менее двух лет. Рассматривая короткие периоды времени, заметить динамику показателей стоимости и доходности пая сложно.

Так, график доходности за период с 2012 по 2021 гг. демонстрирует показатель, равный 69%. Однако экономическая ситуация, сложившаяся в стране в 2021 году, негативно отразилась на результатах управления активами фонда и привела к падению уровня доходности на 14,84%. До отметки 978 рублей снизилась и стоимость пая ПИФ «Природные ресурсы».

Но, несмотря на трудности, с которыми пришлось столкнуться фонду, общая динамика изменения стоимости пая и доходности положительна. В течение 2021 года оба этих показателя продолжали уверенный рост. На 1 декабря 2021 года, цена пая определена в размере 1604,47 рублей, а доходность фонда с учетом показателей 2018 года составляет 87%.

К тому же, значение СЧА, равное на 01.12.2018 года 5 530 320 777,75 рублей, также свидетельствует о положительном показателе функционирования фонда.

Плюсы и минусы вложений в ПИФы Сбербанка

Плюсы:

• вкладами распоряжаются профессиональные финансисты. Они анализируют рынок, просчитывают риски и отслеживают движение денежных средств. Вкладчики без специального образования не могут самостоятельно контролировать все сферы финансового рынка — это требует затрат времени и сил;
• сбербанк предлагает потенциальным пайщикам калькулятор доходности. Клиент выбирает объект вложений на основе численных показателей возможной прибыли.

Процедуры покупки, продажи и обналичивания пая аналогичны и состоят из двух действий:

• подача заявки клиентом;
• исполнение банком.

Для действий с паем требуются два документа — паспорт и заявление.

Плюсы:

• создавать ПИФы имеют право компании, получившие лицензию на финансовые операции подобного рода. Сбербанк, имея необходимые разрешения, совершает манипуляции с деньгами клиентов под контролем государства. На всех этапах действия банка отслеживаются;
• доступность. Минимальная сумма для участия в инвестициях 1000 руб. при оформлении онлайн;
• законодательством РФ не предусмотрен налог на капитал, вложенный в паи. Инвесторы платят налог на прибыль;
• открытые ПИФы не запрещают возврат капитала до истечения срока операции. Вкладчик получает деньги в любой удобный день;
• количество не ограничивается. Для минимизации рисков физическое лицо может сформировать портфель инвестиций, в который войдут паи фондов с разной степенью рисков;
• разнообразие фондов делает их привлекательными для широкого круга будущих инвесторов.

Минусы:

• банк начисляет комиссии: клиент покупает пай по завышенной цене, банк выкупает их с учетом скидки;
• при участии в закрытых фондах держатель бумаг не имеет права вывести капитал до окончания финансовой операции;
• для получения больших прибылей необходимо вкладывать средства на длительное время. Оптимальный срок инвестирования — более 3 лет;
• банк не гарантирует прибыль по вкладу. После длительного подъема доходность объекта может резко снизиться;
• вклады не попадают под обязательное страхование. В случае возникновения проблем с объектом инвесторы теряют все вложения без компенсаций и выводов;
• банк списывает комиссию в размере 1–3% от суммы вклада ежегодно за услугу управления капиталом. В случае отсутствия прибыли или наличия убытков комиссия не отменяется;
• при продаже пая вкладчик платит налог на прибыль. Базой налогообложения служит весь полученный держателем доход за полный срок. После 36 месяцев владения налог не начисляется.

Как вывести свои деньги из ПИФа

Выводить вложенные деньги можно в режиме «онлайн» – с помощью личного кабинета сайта Сбербанк управление активами. Размер комиссии при выводе средств указан в условиях обслуживания фонда. Чтобы вывести все вложенные деньги из ПИФа – нужно погасить все его паи, то есть предпринимать какие-то дополнительные меры не нужно. Заявки на погашение паев принимаются круглосуточно в любой день недели, денежные средства поступают на счет клиента в срок, который установлен правилами доверительного управления фондом.

Если клиент был пайщиком от 3-х лет и более, он освобождается от уплаты подоходного налога с полученной прибыли (лимит – 3 млн рублей). Погасить паи закрытого фонда получится только в установленный срок, который прописан в правилах ПИФа.

Как зарабатывать на ПИФах

В зависимости от опыта и финансовых возможностей инвестора можно вести агрессивную или пассивную стратегию получения прибыли. Первый вариант управления средствами связан с большими рисками, но в перспективе можно получить высокую доходность, тогда как пассивная модель обеспечивает высокую гарантию сохранности вложенных денег и получения прибыли. Чаще всего граждане приобретают ПИФы разных уровней риска, чтобы в случае обрушения показателя стоимости пая в фонде, который имеет высокий уровень риска – можно было продать его и не понести серьезных финансовых потерь, а за счет получения дохода от фондов с низким уровнем риска – компенсировать убытки. Грамотно распоряжаться инвестиционным портфелем довольно сложно, для этого желательно пройти обучающие курсы или получить профессиональную консультацию представителя УК Сбербанк.

Большинство клиентов выбирают ПИФы с низким уровнем риска, потому что не обладают достаточным опытом анализа экономической ситуации на рынке. К тому же надо понимать, что даже профессиональные экономисты не могут знать наверняка, что будет с тем или иным фондом через 3-5 лет. Поэтому инвестировать в ПИФы с высоким уровнем риска нужно только тогда, когда возможные потери денежных средств не будут для клиента фатальными.

Что такое ПИФ

Паевые инвестиционные фонды – это коммерческие организации, которые регулируются управляющей компанией Сбербанк. Они делятся по секторам, например, транспорт, недвижимость, биотехнологии, машиностроение и т.д. Клиентам предлагается покупать акции компаний, чтобы стать собственниками долей имущества конкретного фонда. Выгода клиентов обеспечивается разницей в стоимости покупки и продажи ценных бумаг. Например, гражданин приобрел 100 акций по цене 100 рублей за штуку в 2021 году (итого вложил 10 тысяч рублей), а в 2022 году продал их по цене 170 рублей (на сумму 17 тысяч рублей), таким образом он получает прибыль в размере 7000 рублей.

Управление инвестициями клиентов берут на себя сотрудники Сбербанка, они в соответствии с аналитическими данными и экспертными прогнозами осуществляют покупку или продажу акций, чтобы сделать фонд прибыльным. В интересах управляющей компании приобретать растущие в цене активы, чтобы прибыль получили как инвесторы, так и сама организация.

Каждый потенциальный инвестор может выбрать ПИФ по уровню риска, доходности, ознакомиться со сравнительной таблицей различных фондов, просмотреть график роста и падения стоимости паев и так далее. Таким образом гражданин сможет выбрать стратегию, соответствующую группе риска: минимальный риск, высокий, очень высокий. Обычно каждый инвестор приобретает паи в нескольких фондах – все вложения клиента называют инвестиционным портфелем. Покупка паёв в нескольких ПИФах позволяет сформировать оптимальный инвестиционный портфель, позволяющий снизить риск потерять вложенные средства.

На сайте УК Сбербанк можно найти специальный калькулятор, который поможет сориентироваться потенциальному инвестору в выборе ПИФа. Чтобы произвести расчет приблизительного дохода от вложений, нужно указать на странице калькулятора данные:

• направление инвестиций (акции, недвижимость, золото, облигации, акции и облигации);
• валюта активов: рубли или доллары;
• уровень риска: низкий, средний, высокий;
• сумма и срок инвестиций.

После ввода данных система производит автоматический расчет и предлагает клиенту список подходящих ПИФов.

Прямая ссылка на калькулятор: sberbank-am.ru/individuals/fund/choose

Какой ПИФ выбрать?

Самый распространенный вопрос среди новичков — стоит ли покупать пай самого доходного фонда? Большинство людей ориентируется только на доходность и из-за этого судьба играет с ними злую шутку.

Управляющие фонда всегда демонстрируют привлекательную динамику доходности своего пая. Они могут схитрить и указать доходность за случайный промежуток, в котором график будет идти вверх. Например, за год кривая показывает +25%, хотя за 3 года динамика стремительно падала.

Вообще, рынок цикличен. Если сегодня фонд показывает хорошую динамику, то завтра он может лишиться своего устойчивого положения и продемонстрировать потерю дохода.

На какие характеристики обращать внимание

Таким образом, выбирая ПИФ для покупки в Управлении Активами Сбербанка, стоит ориентироваться не только по доходности. На этот показатель стоит обращать внимание только в конце полного анализа. Главная задача — это понять, по какой причине фонд показывает подобную динамику, и как дальше будет себя вести. Правильный анализ позволит купить больше инвестиционных паев по меньшей цене.

Во время анализа ПИФ Сбербанка необходимо обратить свое внимание на следующие факторы:

1. Состав активов и стратегия. Тут всё просто: чем выше диверсификация, тем лучше. Диверсификация — расширение ассортимента выпускаемой продукции и переориентация рынков сбыта, освоение новых видов производств с целью повышения эффективности производства, получения экономической выгоды, предотвращения банкротства. Стратегия Управление Активами должна иметь последовательность и логичность.
2. Бенчмарк. Показатель того, что управляющий активами грамотно управляет капиталом. В идеале, график должен находиться выше бенча.
3. Коэффициент Шарпа. Показатель, определяющий эффективность управления фондом в соотношении риск/доходность. Чем коэффициент выше, тем он лучше.
4. Коэффициент Сортино. Аналог вышеуказанного коэффициента. Указывает то же самое, однако в расчет берет только отрицательные отклонения акций.
5. Волатильность. Показатель, показывающий амплитуду колебания цены пая.

Как правильно выбрать ПИФ

Правильно выбрать ПИФ – означает выбрать фонд для инвестирования средств, который отмечен высоким показателем доходности. Разумеется, нет гарантии, что спустя определенное время этот показатель не поднимется слишком высоко, чего бы хотелось инвестору. Выбирать ПИФы Сбербанка нужно опираясь на статистику роста каждого отдельного фонда. Ознакомиться с ней можно путем обращения к сравнительной таблице на сайте управляющей компании: sberbank-am.ru/individuals/fund/yield.

Если выбрать конкретный ПИФ в сравнительной таблице, откроется страница фонда, на которой можно пронаблюдать динамику роста стоимости пая за определенный период. Информация представляется в виде таблицы или графика, которые для удобства изучения можно распечатать или загрузить на компьютер.

Необходимо понимать общий принцип анализа динамики стоимости пая: если доходность была небольшой, а в последнее время наблюдается подъем стоимости, нужно иметь в виду, что следом за повышением стоимости может последовать существенный спад. Может произойти ситуация: инвестор приобрел паи по довольно высокой цене, затем она упала – вернулась к среднему показателю – и не поднимается долгое время. В результате инвестору остается либо продать паи по цене ниже закупочной, либо ждать её подъема. Последнее – не гарантируется, с течением времени стоимость пая может только падать. Описанный вариант развития событий применим к фондам, имеющим высокий или очень высокий уровень риска. Поэтому рекомендуется не принимать спонтанных решений при инвестиции денег, которые не основаны на экспертной аналитике. Если у гражданина недостаточно опыта инвестиций, прежде чем вкладывать деньги – нужно проконсультироваться у представителя управляющей компании Сбербанк.

Начинающим инвесторам лучше всего делать вложения в ПИФы с низким или средним уровнем риска. Это позволит накапливать ценный опыт, учиться анализировать экономический рынок и делать правильные прогнозы. И тогда, постепенно добавляя в инвестиционный портфель паи фондов с высоким уровнем риска, которые приносят большую прибыль, гражданин сможет минимизировать финансовые потери и получать хороший доход.

Доходность, динамика роста

Доходность паевого инвестиционного фонда – ключевой показатель, который интересует потенциальных вкладчиков в первую очередь. Он указывает на размер предполагаемой выгоды инвестора. Если уровень доходности за последние несколько лет всё время растет, то шанс его резкого спада минимальный. Сбербанк в открытом доступе – на сайте управляющей компании – размещает информацию о доходности каждого фонда, любой гражданин может обратиться к сравнительной таблице роста всех ПИФов или графикам роста конкретных фондов.

Например, стоимость пая ПИФа «Потребительский сектор», в которую входят такие крупнейшие организации как «Пятерочка», «Магнит», «Детский мир», «Яндекс» – с апреля по сентябрь 2021 года выросла на 179 рублей. Таким образом инвесторы, которые приобрели паи в апреле могут их продать в сентябре и получить довольно хорошую прибыль. Однако они могут подождать ещё несколько месяцев или даже лет, рассчитывая на дальнейшие повышение доходности ПИФа. Аналогичным образом анализируется любой фонд Сбербанка.

Опытные инвесторы часто идут на риск и покупают паи фондов, которые на момент приобретения сильно подешевели. Таким образом получается купить паи по хорошей цене, которая в перспективе вырастет, а клиент получит большую прибыль. Идти на такие рискованные шаги не рекомендуется инвесторам, не имеющим четкого представления о ситуации на экономическом рынке.

Ключевые параметры для анализа ПИФа

При профессиональном подходе к анализу перспектив ПИФа каждый параметр является важным и ничто не упускается из виду. Начинающие инвесторы могут опираться только на показатель доходности и уровень риска фонда. Чтобы минимизировать риски при вложении денежных средств, желательно получить консультацию у специалиста – сделать это можно на сайте управляющей компании, на странице детального описания интересующего фонда.

Детальный анализ паевого инвестиционного фонда производится на основе следующих данных:

• уровень доходности за долгосрочный период;
• уровень доходности на момент покупки паев;
• максимальный уровень роста и падения стоимости пая;
• максимальный и минимальный срок вклада;
• максимальная и минимальная сумма инвестирования;
• позиции фона в различных рейтингах (количество инвесторов, средняя сумма вклада и проч.);
• сектор фонда (род деятельности организаций, чьи активы приобретаются).

Получить аналитические навыки для того, чтобы самостоятельно осуществлять глубокий анализ экономических перспектив ПИФов – можно путем прохождения специальных курсов. Чтобы получить реально полезную информацию, рекомендуется обучаться у сотрудников организации. Найти различные образовательные материалы можно на сайте Сбербанка, раздел «Обучение»: sberbank.ru/ru/person/investments/broker_service/training

Лучшие фонды Сбербанка

Трудно говорить о лучших фондах, ведь уровень доходности каждого ПИФа постоянно меняется. Чтобы получить актуальные прогнозы на конкретный срок инвестирования – нужно обратиться к компетентному сотруднику Сбербанка. Оставить заявку на получение личной консультации можно на странице конкретного фонда.

Среди всех ПИФов Сбербанка отдельно нужно выделить старейший российский фонд облигаций – Илья Муромец. За счет инвестирования в государственные, муниципальные и корпоративные организации управляющая компания и пайщики получают стабильный доход. Фонд существует уже 22 года и его доходность постоянно растет.

Таблица содержит некоторые популярные фонды, в которые клиенты активно вкладывают денежные средства. Чтобы детально изучить условия покупки паев каждого ПИФа, в частности размер минимальных инвестиций и комиссии при погашении паев – нужно обращаться к странице фонда на сайте управляющей компании, она содержит всю необходимую клиенту документацию.

Какие паевые инвестиционные фонды действуют в Сбербанке?

Управляющая компания, входящая в состав Сбербанка, предлагает своим инвесторам одну из наиболее разнообразных линеек ПИФов на российском финансовом рынке. При чём управление инвестициями может реализовываться через личный кабинет. Там можно выполнять все необходимые действия, например, следить за динамикой своего инвестиционного портфеля.

Чтобы сделать правильный выбор важно понять одно правило — ПИФы Сбербанка в 2021 году отличаются доходностью и риском. Точно так же, как и в прочих фондах: чем больше доход, тем выше рискованность.

ПИФ облигаций

Как правило, облигации — это одни из самых миниминизированных в риске видов ценных бумаг. В частности, это относится к тем бумагам, которые выпущены государством. Из числа паевых инвестиционных фондов Сбербанка 4-ре относятся к облигациям:

1. «Илья Муромец» вносит капитал в облигации, которые выпущены государством, крупными российскими компаниями и муниципалитетами. Инвестирование в указанный фонд считается низкорискованным, а его доходность составила чуть меньше +28,51% (за последние 3 года).
2. «Глобальный долговой рынок» — фонд с пониженным уровнем риска. Доходность инвестиционного пая за последние 3 года превысила отметку в +5,93%. Вложения идут в валютные облигации зарубежных стран.
3. «Фонд Еврооблигации», несмотря на свои малые уровни рисков, имеет самый высокий прирост паевой доходности. За последние три года она выросла аж на +9,76%. Название ПИФа говорит само за себя — деньги инвестируются в европейские облигации.
4. «Фонд перспективных облигаций» инвестирует средства в ценные бумаги, выпускаемые российскими компаниями. Деньги, вложенные в фонд, имеют повышенную доходность и средний уровень риска.

ПИФ акций

Для тех, кого интересует самая большая доходность ПИФов Сбербанка, был создан фонд акций. Однако, не стоит забывать, что чем больше доход, тем выше риск. Сбербанк предлагает своим инвесторам весьма широкую линейку паевых инвестиционных фондов акций:

1. «Потребительский сектор» инвестирует в активно развивающиеся отечественные и зарубежные компании. Доходность за 3 года упала на -2.28%.
2. Фонд акций «Финансовый сектор» распределяет финансы между активами российских и интернациональных финансовых, страховых и банковских компаний. Доходность за 3 года выросла на +9.31%.
3. «Фонд акций компаний малой капитализации» инвестирует собранный капитал в ценные бумаги как российских, так и зарубежных компаний. Доходность за 3 года составила +24.63%.
4. Инвестирование в ПИФ Сбербанк «Телекоммуникации и Технологии» предоставили вкладчикам незначительную доходность за прошедшие 36 месяцев — +23.71%.
5. Фонд «Глобальный интернет» за три года дал прирост акций для своих пайщиков на +31.92%.
6. ПИФ «Электроэнергетика» за минувшие 3 года показал динамику в +40.27%. Доходность достигнута за счет инвестиций в акции энергетической отрасли.
7. «Фонд активного управления» подразумевает перераспределение денежных средств среди быстро реализуемых акций компаний, отличающихся высоким потенциалом для роста доходности. В ходе управления за три года стоимость инвестиционных паев выросла почти на +46.07%.
8. «Добрыня Никитич» вкладывает собранные деньги в акции отечественных компаний, которые обладают большим потенциалом и высоколиквидностью. В итоге доходность, за последние три года, подошла к отметке +47.74%.
9. Фонд «Природные ресурсы» раскидывает полученный капитал между акциями компаний, занимающихся добычей и переработкой полезных ископаемых, а также изготавливающих сталь и удобрения. За последние три года доходность выросла на +85.95%.

ПИФ смешанных инвестиций

Смешанное капиталовложение в Сбербанке представляет фонд «Сбалансированный». Согласно его условиям денежные средства распределяются между облигациями и акциями.

Соотношение пропорций ценных бумаг постоянно меняется. Вложение в фонд имеет средний уровень риска. Доходность за последние 3 года выросла на +36.78%.

ПИФ фондов

Большая часть ПИФ подразумевает в себе высокий уровень риска (к исключению можно отнести фонд Золото). За счет больших рисков паи показывают высокую доходность. Далее рассмотрены тенденции для инвестирования, а также рост их стоимости за 3 года:

1. Фонд «Золото» вкладывает средства в SPDR Gold Trust. Доходность немного превысила отметку +0.13%.
2. Фонд «Европа» инвестирует деньги в иностранный инвестиционный фонд db x-trackers EURO STOXX 50 UCITS ETF (DR). Доходность вложений составила +15.66%.
3. Фонд «Америка» вкладывает капитал в SPDR S&P 500 ETF TRUST. Прибыль составляет +35.53%.
4. Фонд «Глобальное машиностроение» вкладывает в Vanguard Industrials ETF. Доходность за 3 года выросла на +9.50%.
5. Фонд «Биотехнологии» вкладывает деньги в акции компании iShares NASDAQ Biotechnology ETF. За 3 года динамика курса упала до -0.97%.
6. Фонд «Развивающиеся рынки» инвестирует в iShares Core MSCI Emerging Markets ETF. Прибыль за 3 года составила +5.11%.

Закрытые ПИФ

Сектор сбалансированных инвестиций имеет средний уровень доходности и риска. К ним относят также и ЗПИФ недвижимости. За последнее время, к сожалению, все фонды закрытой группы показывают снижение стоимости пая, но тем не менее имеют интерес среди инвесторов. Это сказывается тем, что оценивать прибыль закрытых фондов стоит только по завершению их действия.

1. «Коммерческая недвижимость» распределяет ресурсы между объектами недвижимости, которая обладает потенциалом увеличения стоимости.
2. «Жилая недвижимость 2» и «Жилая недвижимость 3» инвестируют капитал в строящиеся дома на территории Москвы и области, которые в последствии продаются с дисконтной скидкой. В дальнейшем, на момент закрытия, происходит продажа его имущества.
3. «Арендный бизнес» вкладывает деньги в складское недвижимое имущество наивысочайшего класса. Прибыль идёт с арендных платежей и дальнейшего роста стоимости проданных построек.
4. «Арендный бизнес 2» схож со своим предшественником, но инвестирование идёт на объекты недвижимости высококлассного коммерческого сектора.

Виды ПИФов в Сбербанке

ПИФы в Сбербанке бывают двух видов: открытые и закрытые. Они различаются по срокам покупки и погашения паев. Большинство граждан предпочитают инвестировать в фонды открытого типа.

Открытые – отсутствует ограничение по срокам покупки и продажи, а также количеству приобретенных паев (их можно докупить или продать в любое время). Инвесторы обычно не вкладывают большую денежную сумму в один открытый ПИФ, а инвестируют одновременно в несколько фондов. Таким образом без серьезных финансовых потерь можно будет продать паи, которые падают в цене.

Закрытые – ограничение накладывается на покупку паев, это можно делать только в процессе формирования фонда – то есть до определенного срока, либо в период дополнительной выдачи паев. Закрытые ПИФы в плане условий похожи на банковские депозиты, но с более высокой доходностью. Они подходят для граждан, которые готовы инвестировать большую денежную сумму в конкретный фонд – это предприятие куда более рискованное, нежели вложение средств одновременно в несколько открытых фондов. В 2021 году у Сбербанка есть только один ПИФ закрытого типа – «Коммерческая недвижимость».

Источник https://halva-halva.ru/usloviya-investirovaniya-v-pif-prirodnye-resursy-cberbanka.html

Источник https://stone-stream.ru/investicii/sberbank-prirodnye-resursy.html

Источник

Источник