Как инвестировать в ПИФы

Объясним, что такое ПИФы, и расскажем, почему они так популярны среди начинающих и опытных инвесторов.

Ставки по депозитам продолжают снижаться. На этом фоне многие вкладчики задумываются над альтернативными способами вложения денег. В этой статье мы расскажем о популярном инструменте инвестирования — паевых инвестиционных фондах.

Что такое паевой инвестиционный фонд

Паевой инвестиционный фонд — это форма коллективного инвестирования. Фонд объединяет средства инвесторов для их дальнейшего размещения в ценные бумаги (или другие активы) с целью получения прибыли.

Создают ПИФы управляющие компании. У каждого ПИФа есть свой профессиональный менеджер, который управляет имуществом фонда. Его цель — заработать деньги для пайщиков. В состав ПИФа могут входить акции, облигации, валюта, драгоценные металлы и другие инструменты финансового рынка. В зависимости от ситуации на рынке управляющий может докупать перспективные активы и, наоборот, продавать инструменты, которые уже реализовали свой потенциал.

Чтобы стать участником ПИФа, достаточно купить пай — именную ценную бумагу, подтверждающую право на долю в фонде. От изменения стоимости паев и будет зависеть ваш доход. Стоимость паев рассчитывается ежедневно и зависит, прежде всего, от грамотного управления активами фонда, а также от текущей рыночной ситуации.

Виды ПИФов

Паевые инвестиционные фонды бывают трех видов:

• Открытые (ОПИФ) — самые популярные среди инвесторов. Сделки по паям возможны в любой рабочий день.
• Закрытые (ЗПИФ) — чаще всего приобретаются квалифицированными инвесторами. Паи такого ПИФа можно купить только при размещении, а продать – только при завершении существования фонда.
• Интервальные — пайщики могут покупать и продавать паи только в определенные промежутки (интервалы) времени.

В России большинство ПИФов — открытые. Если вы начинающий инвестор, то стоит присмотреться именно к этому типу паевых фондов с максимально гибкими условиями для входа и выхода.

Какие бывают ПИФы по уровню риска

В зависимости от активов, которые входят в состав ПИФа, можно заранее оценить уровень инвестиционного риска.

Остановимся на каждом из них более подробно:

• Низкий риск. Фонды с таким уровнем риска инвестируют денежные средства в консервативные инструменты, например, в облигации федерального займа. Как правило, своей целью они ставят получить доходность чуть выше чем по вкладам.
• Средний риск. В этом случае денежные средства вкладываются смешанным образом: в облигации, чтобы обеспечить сохранность инвестиций и в акции компаний – с целью получения более высокой прибыли.
• Высокий риск. Такие ПИФы рекомендуется использовать только опытным инвесторам, которые стремятся к высокой потенциальной доходности, при этом готовы рискнуть вложениями.

Ключевые преимущества ПИФов

Среди плюсов паевых инвестиционных фондов можно выделить следующие:

• Нет необходимости самостоятельно разбираться в конъюнктуре рынка, выбирать активы, принимать решения о сделках — опытные управляющие все сделают за вас.
• Этот инвестиционный инструмент доступен всем. Стоимость паев некоторых фондов сопоставима с ценой за оплату услуг мобильной связи.
• Широкая диверсификация вложений. ПИФы — это готовый портфель из нескольких инструментов. Одной покупкой можно вложиться сразу во множество компаний, рынков и отраслей, снизив тем самым риски инвестирования.
• Паи открытых фондов обладают высокой ликвидностью. Можно подать заявку на их продажу или покупку в любой рабочий день.
• Инвестиционные паевые фонды находятся под управлением управляющей компании (УК). Ее деятельность, в свою очередь, регулируется ЦБ РФ.
• В случае долгосрочного инвестирования (на 3 года и более) можно воспользоваться дополнительными льготами от государства, а именно — получить налоговый вычет.
• На рынке представлено множество стратегий с разными сроками вложений, потенциальной доходностью и уровнем риска, поэтому каждый инвестор может выбрать фонд для достижения своих финансовых целей.

Как выбрать подходящий ПИФ

Специально для вас мы подготовили памятку по выбору ПИФов:

• Определитесь со стратегией. Если вы планируете вложить средства на короткий промежуток, отдавайте предпочтение ПИФам с консервативной стратегией. Использование агрессивной стратегии может дать большую доходность, но риски в этом случае тоже возрастают. Такие стратегии разумнее использовать для долгосрочных инвестиций: даже если рынок просядет, у активов будет время, чтобы восстановиться в цене.
• Внимательно выбирайте управляющую компанию. Оцените рейтинг ее надежности (обычно он указан на сайте УК). Протестируйте приложение для инвестиций, чтобы понять, будет ли вам удобно отслеживать с его помощью динамику пая.
• Определитесь с суммой для инвестиций и выберите фонд, который соответствует вашим финансовым целям и отношению к риску. Если у вас нет времени на самостоятельный анализ ПИФов, вы всегда можете обратиться за помощью к финансовому советнику.

Что ещё следует знать

Любые инвестиции связаны с риском, и ПИФы — не исключение. Во-первых, помните, что доходность не гарантирована. Во-вторых, не следует забывать о диверсификации портфеля. Допустим, вы вложились в фонд, который состоит из ценных бумаг одной отрасли (например, энергетической).В случае неблагоприятного стечения обстоятельств данная отрасль может просесть и вслед за ней снизится стоимость ваших паев. Чтобы минимизировать риски, мы рекомендуем вкладываться одновременно в несколько фондов. При этом, выбирайте ПИФы, которые размещают средства в разных секторах экономики, регионах, материальных активах и видах ценных бумаг.

Если вы давно присматриваетесь к инвестициям, мы поможем сделать первый шаг максимально комфортным. Откройте брокерский счет за 5 минут в приложении БКС Мир инвестиций и выберите режим «Легкие инвестиции». Проходите обучение, применяйте новые знания на практике и получайте медали за достижение целей!

Что такое паевый инвестиционный фонд простыми словами и как они работают?

Если отвечать простыми словами на вопрос «Что такое паевые инвестиционные фонды?», то это финансовый инструмент для людей, которые хотят передать свои денежные средства под управление профессионалам. Инвестор выбирает фонд и далее может только наблюдать за тем, как изменяется стоимость приобретенного пая. В любом момент человек имеет право продать пай.

Что такое паевый инвестиционный фонд?

Инвестору доступно большое количество сравнительно недорогих инструментов для инвестирования:

• Ценные бумаги: облигации, акции;
• Производные ценные бумаги;
• ПИФ;
• ETF;
• Золото.

Паевый фонд – это финансовый инструмент, который обладает большим преимуществом перед другими активами, заключающимся в том, что вложенные деньги хорошо диверсифицированы, то есть не сложены все в одну корзину.

Про ПИФы своими словами

Паевый инвестиционный фонд — это общий котел, в который складывают деньги инвесторы. Контролирует этот котел управляющая компания, которая в соответствии с утвержденной политикой распоряжается деньгами, приобретая те или иные активы.

В утвержденной политике достаточно четко прописываются используемые инструменты для инвестирования и способ их отбора. Например, в фонд ВТБ «дивидендные акции» отбираются ценные бумаги, которые за прошлые 5 лет выплачивали больше других дивидендов.

Но в то же время управляющая компания предусматривает за собой право совершать сделки, которые не соответствуют принятой политике, например, приобрести акции эмитента, объявившего о смете дивидендной политики и решившего в будущем направлять на выплаты акционерам больший процент от чистой прибыли.

Инвестирование дает финансовый результат, который складывается из увеличения стоимости активов, приобретенных фондов и дивидендов или купонов, выплаченных эмитентами фонду. Финансовый результат остается на счетах фонда, он распределяется строго пропорционально вложенным денежным средствам между инвесторами и за счет него увеличивается стоимость пая.

Про ПИФы своими словами

Какова их роль в привлечении сбережений населения

В условиях ограничения доступа компаний к внешним заимствованиям на фоне падения курса рубля, сбережения населения являются важным ресурсом для развития экономики России. ПИФы позволяют населению размещать средства под профессиональное управление и не контролировать состояние дел на бирже в целом.

Инвестиционные паевые фонды осуществляют эффективную аккумуляцию денег и их размещение, а денежные средства наикратчайшим путем трансформируются в инвестиционные ресурсы. Согласно статистике, спрос на фонды в 2020 году вырос в России и мире.

ПИФы России

В России существует несколько компаний, организовавших ПИФ, самые известные это:

• Тинькофф;
• ВТБ;
• Сбер;
• Доходъ;
• Альфа-капитал;
• Промсвязьбанк;
• Россельхозбанк.

ПИФ и доходность

ПИФы обычно ориентированы на какой-то один финансовый инструмент, в зависимости от него можно ожидать той или иной доходности. Например, фонды ориентированные на акции – это более высоко рискованные активы, поскольку стоимость последних может значительно изменяться в любую сторону. Но за счет высокой волатильности, эти фонды имеют более высокую ожидаемую доходность.

Фонды на облигации и золото – это активы, которые обычно не приносят большой доходности. Но зато, это консервативные активы, чья стоимость обычно не падает, исключения – времена финансовых кризисов. Во время кризиса на бирже, вызванного новостями о коронавирусной инфекции, в цене упали даже облигации и фонды на облигации.

ПИФ на недвижимость

Паевые инвестиционные фонды ориентированные на недвижимость – это в большинстве случаев закрытые фонды с большим порогом входа.

Такие фонды могут придерживаться разной политики:

• Девелоперские фонды занимаются приобретением строящихся объектов с целью дальнейшей перепродажи;
• Рентные фонды покупают недвижимость для ее дальнейшей сдачи в аренду. Существует огромное количество фондов, приобретающих коммерческую недвижимость;
• Строительные фонды специализируются на постройке объектов для их дальнейшей продажи.

Отзывы клиентов

В целом, ПИФ – это инструмент, показывающий доходность не менее, чем банковский депозит. Однако, если почитать отзывы, становится понятно, что не все ПИФы приносят прибыль своим владельцам.

Анастасия: «В отделении Сбера мне разрекламировали фонд, находящийся под их управлением «Финансовый сектор». Согласно описанию в фонд входят акции корпораций со всего мира, работающие в финансовом секторе. За три года своего существования стоимость пая выросла дай бог на 2%. Я стала разбираться, оказывается, комиссия Сбера за управление фондом составляет аж 3.2%. Фонд приобретает акции и ETF. Но ведь ETF тоже списывают комиссии за свое управление. Получается, что с части средств я уплачиваю комиссии дважды: одну ПИФу за то, что он приобрел ETF, а вторую ETF за то, что он приобрел еще что-то».

Олег: «Мне очень понравилось несколько фондов под управлением Сбер-Инвестиции, стал изучать условия и выяснилось, что при покупке в офисе Сбера взимается дополнительная комиссия 0,5%, а комиссия при продаже составляет 2% если фонд находился в собственности менее 180 дней, 1.5% если меньше одного года, 1% — если менее полутора лет. Также существует плата за управление фондом. Суммарно выходит очень много комиссий и инвестирование в фонды Сбера на срок менее 2 лет становятся просто не выгодными».

В тоже время можно встретить много положительных отзывов об инвестиции в фонды:

Анна: «Я не готова самостоятельно заниматься выбором акций для инвестирования. Очень удобно, когда можно вложить свои деньги в какой-то фонд и получать доход. Для меня очень многообещающим является БПИФ от Россельхозбанка под названием «Вектор устойчивого развития», ориентированный на индекс ММВБ брутто. За восемь с половиной месяцев своего существования стоимость его акции выросла на 35% несмотря на большую комиссию управляющей компании в размере 1,55%».

Паевый фонд – это финансовый инструмент для размещения средств населения. Фонд заранее оговаривает в какие активы буду вкладываться деньги, что позволяет прогнозировать примерную доходность. Паевые фонды обычно имеют доходность, в процентном соотношении превышающую ставки по депозитам. Самые высокодоходные фонды приносят своим совладельцам более 50% дохода за год.

Источник https://bcspremier.ru/knowledge/basics/kak-investirovat-v-pify/

Источник https://bigbankir.ru/investments/funds-etf-bpif/chto-takoe-paevye-investicionnye-fondy/

Источник

Источник